avrasya menkul kıymetler yatırım ortaklığı a.ş. 30 haziran 2009 tarihi
advertisement
AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİ İTİBARİYLE HAZIRLANAN ARA DÖNEM ÖZET FİNANSAL TABLOLAR VE BAĞIMSIZ İNCELEME RAPORU BAĞIMSIZ İNCELEME RAPORU Avrasya Menkul Kıymetler Yatırım Ortaklığı A.Ş. Yönetim Kurulu’na, Giriş Avrasya Menkul Kıymetler Yatırım Ortaklığı A.Ş.’ nin ekte yer alan 30 Haziran 2009 tarihli bilançosu, aynı tarihte sona eren gelir tablosu, özsermaye değişim tablosu, nakit akım tablosu ve önemli muhasebe politikalarının özeti ile dipnotları tarafımızca incelenmiştir. İşletme yönetiminin sorumluluğu, söz konusu ara dönem finansal tablolarının Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan finansal raporlama standartlarına uygun olarak hazırlanması ve dürüst bir şekilde sunumudur. Bizim sorumluluğumuz bu ara dönem finansal tabloların incelenmesine ilişkin ulaşılan sonucun açıklanmasıdır. İncelemenin kapsamı İncelememiz Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan bağımsız denetim standartları düzenlemelerine uygun olarak yapılmıştır. Ara dönem finansal tabloların incelenmesi, ağırlıklı olarak finansal raporlama sürecinden sorumlu kişilerden bilgi toplanması, analitik inceleme ve diğer inceleme tekniklerinin uygulanmasını kapsamaktadır. Bu incelemenin kapsamı Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan bağımsız denetim standartları çerçevesinde yapılan bağımsız denetim çalışmasına göre daha dar olduğundan, inceleme, bağımsız denetimde farkında olunması gereken tüm önemli hususları ortaya çıkarabilme konusunda güvence sağlamaz. Dolayısıyla, incelememiz sonucunda bir bağımsız denetim görüşü açıklanmamıştır. Sonuç İncelememiz sonucunda, ara dönem finansal tablolarının Avrasya Menkul Kıymetler Yatırım Ortaklığı A.Ş’.nin 30 Haziran 2009 tarihi itibariyle finansal pozisyonunu, altı aylık döneme ilişkin finansal performansını ve nakit akımlarını, Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan finansal raporlama standartları çerçevesinde doğru ve dürüst bir biçimde yansıtmadığı konusunda herhangi bir hususa rastlanılmamıştır. 13 Ağustos 2009, İstanbul, Türkiye Can Uluslararası Bağımsız Denetim ve S.M.M.M. A.Ş. A Member Firm of INPACT International Abdulkadir Sayıcı Sorumlu Ortak Başdenetçi Dünya Ticaret Merkezi A2 Blok Kat: 16 No: 458 Yeşilköy – İSTANBUL AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 ve 31 ARALIK 2008 TARİHLERİNDEKİ BİLANÇOLARI (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) Seri:XI No:29 Konsolide olmayan Bağımsız İncelemeden Geçmiş Bağımsız İncelemeden Geçmiş 30 Haziran 2009 31 Aralık 2008 34 2.861.217 1.485.427 876.185 497.896 497.896 1.030 679 2.861.217 - 2.840.127 1.229.175 1.608.709 250 250 300 1.693 2.840.127 - 10 12 11 7 16 14 17 18 19 20 35 26 100.963 93.281 7.682 - 117.240 107.391 9.849 - 2.962.180 2.957.367 Dipnot Ref. VARLIKLAR Dönen Varlıklar Nakit ve Nakit Benzerleri Finansal Yatırımlar Ticari Alacaklar -İlişkili Taraflardan Alacaklar -Diğer Ticari Alacaklar Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar Diğer Alacaklar Stoklar Canlı Varlıklar Diğer Dönen Varlıklar Ara Toplam Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar Duran Varlıklar Ticari Alacaklar Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar Diğer Alacaklar Finansal Yatırımlar Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar Canlı Varlıklar Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Maddi Duran Varlıklar Maddi Olmayan Duran Varlıklar Şerefiye Ertelenmiş Vergi Varlığı Diğer Duran Varlıklar TOPLAM VARLIKLAR 6 7 37 10 12 11 13 14 26 Ekteki dipnotlar mali tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar. 1 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 ve 31 ARALIK 2008 TARİHLERİNDEKİ BİLANÇOLARI (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) Seri:XI No:29 Konsolide olmayan Bağımsız İncelemeden Geçmiş Dipnot Ref. KAYNAKLAR Kısa Vadeli Yükümlülükler Finansal Borçlar Diğer Finansal Yükümlülükler Ticari Borçlar -İlişkili Taraflara Borçlar -Diğer Ticari Borçlar Diğer Borçlar Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar Devlet Teşvik ve Yardımları Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü Borç Karşılıkları Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler Ara Toplam Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler Uzun Vadeli Yükümlülükler Finansal Borçlar Diğer Finansal Yükümlülükler Ticari Borçlar Diğer Borçlar Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar Devlet Teşvik ve Yardımları Borç Karşılıkları Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Karşılıklar Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler ÖZKAYNAKLAR Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar Ödenmiş Sermaye Sermaye Düzeltmesi Farkları Karşılıklı İştirak Sermaye Düzeltmesi (-) Hisse Senedi İhraç Primleri Değer Artış Fonu Yabancı Para Çevrim Farkları Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Geçmiş Yıllar Karı/Zararı (-) Net Dönem Karı/Zararı (-) Azınlık Payları TOPLAM KAYNAKLAR Bağımsız İncelemeden Geçmiş 30 Haziran 2009 31 Aralık 2008 50.076 23.797 23.797 12.407 13.872 50.076 86.753 21.644 21.644 40.371 24.738 86.753 34 - - 8 9 10 11 12 21 22 24 35 26 6.659 6.659 - 11.337 11.337 - 2.905.445 2.905.445 6.000.001 95.886 36.522 (3.273.132) 46.168 - 2.859.277 2.859.277 6.000.001 95.886 36.522 432.279 (3.705.411) - 2.962.180 2.957.367 8 9 37 10 11 12 21 35 22 26 27 27 27 27 27 27 27 27 Ekteki dipnotlar mali tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar. 2 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ALTI AYLIK BAĞIMSIZ İNCELEMEDEN GEÇMİŞ GEÇMİŞ KAPSAMLI GELİR TABLOLARI (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) (Seri:XI, No:29- Konsolide Olmayan) KAPSAMLI GELİR TABLOSU (TL) Dipnot Ref. SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER Satış Gelirleri Satışların Maliyeti (-) Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler / Giderler (-), net Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar / Zarar (-) Genel Yönetim Giderleri (-) Diğer Faaliyet Gelirleri / Giderleri (-) FAALİYET KARI / ZARARI (-) Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Kar/Zararlarındaki Paylar Finansal Gelirler Finansal Giderler (-) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI / ZARARI (-) Sürdürülen Faaliyetler Vergi Gelir / Gideri (-) SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI / ZARARI (-) DURDURULAN FAALİYETLER Durdurulan Faaliyetler Vergi Sonrası Dönem Karı/Zararı (-) DÖNEM KARI / ZARARI (-) Diğer kapsamlı gelir: DİĞER KAPSAMLI GELİR (VERGİ SONRASI) TOPLAM KAPSAMLI GELİR Dönem Kar / Zararının Dağılımı Toplam Kapsamlı Gelirin Dağılımı Hisse Başına Kazanç Seyreltilmiş Hisse Başına Kazanç Sürdürülen Faaliyetlerden Hisse Başına Kazanç Sürdürülen Faaliyetlerden Seyreltilmiş Hisse Başına Kazanç 28 28 28 29 31 32 33 35 36 36 36 36 Bağımsız İncelemeden Geçmiş 01.01.-30.06.2009 Bağımsız İncelemeden Geçmiş 01.04.-30.06.2009 Bağımsız İncelemeden Geçmiş 01.01.-30.06.2008 Bağımsız İncelemeden Geçmiş 01.04.-30.06.2008 223.885.458 (223.572.283) 203.878 517.053 (481.695) 10.810 46.168 46.168 46.168 46.168 46.168 136.401.018 (136.124.670) (48.304) 228.044 (245.247) 8.664 (8.539) (8.539) (8.539) (8.539) (8.539) 145.923.420 (146.441.827) (1.245.859) (1.764.266) (700.043) (2.464.309) (2.464.309) (2.464.309) (2.464.309) (2.464.309) 85.684.189 (85.783.225) (200.723) (299.759) (331.176) (630.935) (630.935) (630.935) (630.935) (630.935) 0,0077 0,0077 0,0077 0,0077 (0,0014) (0,0014) (0,0014) (0,0014) (0,4107) (0,4107) (0,4107) (0,4107) (0,1052) (0,1052) (0,1052) (0,1052) Ekteki dipnotlar mali tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar. 3 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ALTI AYLIK BAĞIMSIZ İNCELEMEDEN GEÇMİŞ ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) (Seri:XI, No:29- Konsolide Olmayan) - Hisse Senedi İhraç Primleri 95.886 Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler 34.577 Geçmiş Yıl Kar / (Zararları) (734.433) Dönem Net Karı / (Zararı) 1.168.657 Toplam 6.564.688 Sermaye Düzeltmesi Farkları 31 Aralık 2007 bakiyesi Sermaye 6.000.001 Transferler Net dönem karı / (zararı) - - - 1.945 - 1.166.712 - (1.168.657) (2.464.309) (2.464.309) 30 Haziran 2008 bakiyesi 6.000.001 - 95.886 36.522 432.279 (2.464.309) 4.100.379 31 Aralık 2008 bakiyesi 6.000.001 - 95.886 36.522 432.279 (3.705.411) 2.859.277 Transferler Net dönem karı / (zararı) - - - - (3.705.411) - 3.705.411 46.168 46.168 6.000.001 - 95.886 36.522 (3.273.132) 46.168 2.905.445 30 Haziran 2009 bakiyesi Ekteki dipnotlar mali tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar. 4 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ALTI AYLIK BAĞIMSIZ İNCELEMEDEN GEÇMİŞ NAKİT AKIM TABLOSU (Tutarlar aksi belirtilmedikçe Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) (Seri:XI, No:29- Konsolide Olmayan) A. ESAS FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Dönem karı / (zararı) Düzeltmeler Amortisman (+) Kıdem tazminatı karşılığı (+) Finansal varlık değer artış / azalışı Temettü geliri (-) Faiz geliri (-) Dipnot Ref. 18-19 29 28 28 28 İşletme sermayesindeki değişikliklerden önceki faaliyet karı (+) Ticari işlemlerdeki ve diğer alacaklardaki artışlar (-) Finansal yatırımlardaki değişim Ticari borçlardaki ve diğer borçlardaki azalışlar/(artışlar) (-) Esas faaliyet ile ilgili olarak oluşan nakit (+) Faiz ödemeleri (-) Vergi ödemeleri (-) 10-37 7 10-37 Esas Faaliyetlerden kaynaklanan net nakit B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Alım-satım amaçlı finansal varlıklardaki artış/ azalış Mali varlık alımı, alış tutarının neti (-) Maddi duran varlıklar alımları (-) Maddi olmayan duran varlıklar alımları (-) Yatırım amaçlı gayrimenkul alımları Yatırım amaçlı gayrimenkul kur farkları Tahsil edilen faizler (+) Tahsil edilen temettüler (+) 18 19 Yatırım faaliyetlerinde (kullanılan) / elde edilen nakit C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMI Hisse senedi ihracı nedeniyle elde edilen nakit girişleri (+) Finansal kiralama borçları ile ilgili ödemeler (+) Alınan temettüler Alınan faizler Ödenen temettüler (-) 28 28 Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit Nakit ve benzerlerinde meydana gelen net artış Dönem başındaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu Dönem sonundaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu 6 Bağımsız İncelemeden Geçmiş 01.0130.06.2009 46.168 Bağımsız İncelemeden Geçmiş 01.01-30.06.2008 (2.464.309) 17.509 2.247 (186.359) (15.655) (364) 17.467 2.205 1.265.021 (16.524) 1.615 (136.454) (1.194.525) (497.362) 918.883 (43.602) 241.465 - 2.019 1.388.963 135.468 331.925 - 241.465 331.925 (1.232) - - (1.232) - 15.655 364 16.019 16.524 (1.615) 14.909 256.252 1.229.175 346.834 593.710 1.485.427 940.544 5 Ekteki dipnotlar mali tabloların tamamlayıcı parçasını oluştururlar. AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 1. ŞİRKET’İN ORGANİZASYONU VE FAALİYET KONUSU Avrasya Menkul Kıymetler Yatırım Ortaklığı A.Ş. ("Şirket"), 1 Mart 1996 tarihinde İstanbul Ticaret Sicili’ne tescil ve 6 Mart 1996 tarih, 4714 Sayılı T. Ticaret Sicili Gazetesi'nde ilan edilerek kurulmuştur. Şirketin 31.12.2004 tarihinde alınan Yönetim Kurulu Kararıyla şirketin I/A Grubu imtiyazlı hisse sahiplerinden Mehmet Kutman'ın maliki olduğu 2000 adet I/A Grubu hisse senedi Galip Öztürk'e devir ve temlik edilmiştir. Devredilen hisse senetleri yönetim kurulu üyelerinin seçiminde oy imtiyazına sahip olup, Şirketin sermayesindeki I/A Grubu payların tamamını teşkil etmektedir. Söz konusu devre ilişkin bilgiler İMKB bülteninde yayınlanmıştır. (A) grubu hisselerin toplam tutarı 2.000 TL, (B) grubu hisselerin toplam tutarı 5.998.001 TL’dir. Yönetim kurulu üyelerinin seçiminde (A) grubu hisse senetlerinin her biri 10.000 adet oy hakkına (B) grubu hisse senetlerinin her biri 1 adet oy hakkına sahiptir. (A) grubu paylara herhangi bir imtiyaz tanınmamıştır. Şirket'in amacı, ilgili mevzuatla belirlenmiş ilke ve kurallar çerçevesinde menkul kıymetlerini satın aldığı ortaklıkların sermayesine ve yönetimine hakim olmamak kaydıyla, sermaye piyasası araçları portföyü işletmektir. 30 Haziran 2009 tarihi itibariyle çalışan sayısı 4’ tür (31 Aralık 2008: 5). Şirket’in merkezi aşağıdaki gibidir; Büyükdere Caddesi Metrocity A-Blok Kat:7 No 171 Levent 34330 İSTANBUL. 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR 2.1. Sunuma İlişkin Temel Esaslar Şirket muhasebe kayıtlarının tutulmasında ve kanuni finansal tabloların hazırlanmasında Türk Ticaret Kanunu (“TTK”), Vergi Usul Kanunu (“VUK”) Tekdüzen Hesap Planı’na uymaktadır. Finansal tablolar Türk Lirası (TL) para cinsinden düzenlenmektedir. Sermaye Piyasası Kurulu (SPK), 9 Nisan 2008 tarihinde yayınlanan Seri XI, No:29 “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği (“Tebliğ”) ile 1 Ocak 2008 tarihinden itibaren Avrupa Birliği tarafından kabul edilen haliyle Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarına (UFRS) göre finansal tabloların hazırlanmasını yürürlüğe koymuştur. Tebliğ ile benimsenen standartlara aykırı olmayan Türkiye Muhasebe Standartları (TMS) ve Türkiye Finansal Raporlama Standartları da (TFRS) kabul edilmiştir. SPK, 17 Mart 2005 tarihinde almış olduğu bir kararla, Türkiye’de faaliyette bulunan ve SPK Muhasebe Standartları’na uygun finansal tablo hazırlayan şirketler için, 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren geçerli olmak üzere enflasyon muhasebesi uygulamasının gerekli olmadığını ilan etmiştir. Dolayısıyla finansal tablolarda, 1 Ocak 2005 tarihinden başlamak kaydıyla, IASB tarafından yayımlanmış 29 No’lu “Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama” standardı (TMS 29) uygulanmamıştır. Finansal tablo ve dipnotların hazırlanmasında SPK’nın 17 Nisan 2008 tarih ve 11/467 sayılı Kararı ile “Finansal Tablo ve Dipnot Formatları Hakkında Duyuru” yazısında belirtilen düzenlemeler esas alınmıştır. Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. 2.2. Muhasebe Politikalarında Değişiklikler Muhasebe politikalarında yapılan önemli değişiklikler ve tespit edilen önemli muhasebe hataları geriye dönük olarak uygulanır ve önceki dönem finansal tabloları yeniden düzenlenir. 6 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.3. Muhasebe Tahminlerindeki Değişiklikler ve Hatalar Muhasebe tahminlerindeki değişiklikler, yalnızca bir döneme ilişkin ise, değişikliğin yapıldığı cari dönemde, gelecek dönemlere ilişkin ise, hem değişikliğin yapıldığı dönemde hem de gelecek dönemde, ileriye yönelik olarak uygulanır. 2.4. Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları Şirket cari dönemde Uluslararası Muhasebe Standartları Kurulu (UMSK) ve UMSK’nın Uluslararası Finansal Raporlama Yorumları Komitesi (UFRYK) tarafından yayınlanan ve 1 Ocak 2009 tarihinden itibaren geçerli olan yeni ve revize edilmiş standartlar ve yorumlardan kendi faaliyet konusu ile ilgili olanları uygulamıştır. UMS 1, “Finansal Tabloların Sunumu” (Değişiklik) Değişiklik, özsermaye değişim tablosunun sadece hissedarlar ile yapılan gelir gider işlemlerinin içermesini öngörmektedir. Hissedarlar dışındakilerle yapılan gelir gider işlemlerinin ise özsermaye değişim tablosundan ayrı olarak “Kapsamlı Gelir Tablosu”’nda gösterilmesi gerekmektedir. Direk olarak özsermaye altında takip edilen de dahil olmak üzere, tüm gelir gider kalemleri tek bir tablo (“Kapsamlı Gelir Tablosu”) veya iki ayrı tablo olarak (“Gelir Tablosu” ve “Kapsamlı Gelir Tablosu”) gösterilebilmektedir. Buna bağlı olarak, Şirket, gelir ve giderlerini tek tabloda göstermeyi seçmiş ve finansal tablolar ve dipnotlar değişikliklere göre hazırlanmıştır. Aşağıda yer alan standartlar ile önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar 1 Ocak 2009 tarihinde veya söz konusu tarihten sonra başlayan mali dönemler için zorunlu olduğu halde Şirket’in faaliyetleri ile ilgili değildir: • • • • • • • • • • UFRS 1 (Değişiklik), “Uluslararası Finansal Raporlama Standartlarının İlk Kez …Uygulanması”, UFRS 2 (Değişiklik), “ Hisse Bazlı Ödemeler”, UFRS 7 (Değişiklik), “ Finansal Araçlar: Açıklamalar”, UFRS 8, “Faaliyet Bölümleri”, UMS 23(Değişiklik), “Borçlanma Maliyetleri”, UMS 32(Değişiklik), “ Finansal Araçlar: Sunum”, UMS 39(Değişiklik), “Finansal Araçlar: “Muhasebeleştirme ve Ölçme”, UFRYK 13, “ Müşteri Bağlılık Programları”, UFRYK 15, “ Gayrimenkul İnşaatı İle İlgili Anlaşmalar”, UFRYK 16, “ Yurtdışındaki İşletme İle İlgili Net Yatırımın Finansal Riskten Korunması”, 7 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.4. Yeni ve Revize Edilmiş Uluslararası Finansal Raporlama Standartları (devamı) Henüz yürürlüğe girmemiş ve Şirket tarafından erken uygulanması benimsenmemiş standartlar ile mevcut önceki standartlara getirilen değişiklikler ve yorumlar Aşağıdaki Standartlar ve Yorumlar bu finansal tabloların onaylanma tarihinde yayınlanmış ancak yürürlüğe girmemiştir: • • UFRYK 17, “Parasal Olmayan Varlıkların Hissedarlara Dağıtımı” UFRYK 18, “Müşterilerden Varlık Transferi” UFRS 3, “İşletme Birleşmeleri” UMS 27, “Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolar” UMS 28, “İştiraklerdeki Yatırımlar” • UMS 31 “İş Ortaklıklarındaki Paylar” Satın Alma Yönteminin Uygulanması Hakkında Kapsamlı Değişiklik • • • UMS 39, “Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme” Riskten Korunmaya Konu Olabilecek Kalemlere İlgili Değişiklikler 1 Temmuz 2009 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan hesap dönemleri için geçerlidir. 1 Temmuz 2009 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan hesap dönemleri için geçerlidir. 1 Temmuz 2009 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan hesap dönemleri için geçerlidir. 1 Temmuz 2009 tarihinde veya bu tarihten sonra başlayan hesap dönemleri için geçerlidir. UFRS 3, “İşletme Birleşmeleri” Bu değişiklik, işletme birleşmelerindeki satın alımlar ile ilgili maliyetlerin oluştuğu anda gider yazılmasını ve satın alım sırasında muhasebeleştirilen koşullu bedelin gerçeğe uygun değerinde sonradan meydana gelen değişikliklerin şerefiyeden düzeltilmesi yerine gelir tablosunda dikkate alınmasını gerektirmektedir. UFRYK 17 “Parasal olmayan varlıkların hissedarlara dağıtımı” Bu standart, hissedarların teslim alacağı parasal veya parasal olmayan varlıkları seçme hakkına sahip olmaları durumu da dahil olmak üzere, karşılıklı olan tüm parasal olmayan varlıkların dağıtımı için uygulanacaktır. Bu yorumun Şirket’in finansal tablolarına bir etkisinin olması beklenmemektedir. UFRYK 18 “Müşterilerden Varlık Transferi” Müşterilerden alınan maddi duran varlıkların, inşaat yapımı için alınan nakdin veya bu türde müşterilerden alınan varlıkların muhasebeleştirilmesi konusuna açıklık getirmektedir. Bu yorumun Şirket’in finansal tablolarına bir etkisinin olması beklenmemektedir. UMS 39, “Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme” Riskten Korunmaya Konu Olabilecek Kalemlerle İlgili Değişiklikler Bu değişiklik, enflasyona karşı riskten korunma muhasebesinin ancak ilgili finansal aracın nakit çıkışlarının sözleşmeden kaynaklanacak şekilde enflasyona bağlı olması halinde yapılabileceğine açıklık getirmektedir. Şirket yöneticileri, yukarıdaki Standart ve Yorumların uygulanmasının gelecek dönemlerde Şirket’in finansal tabloları üzerinde önemli bir etki yaratmayacağını düşünmektedir. 8 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.5. Netleştirme Finansal varlıklar ve yükümlülükler, yasal olarak netleştirme hakkı var olması, net olarak ödenmesi veya tahsilinin mümkün olması, veya varlığın elde edilmesi ile yükümlülüğün yerine getirilmesinin eş zamanlı olarak gerçekleşebilmesi halinde, bilançoda net değerleri ile gösterilir. 2.6. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti 2.6.1. Nakit ve Nakit Benzerleri Nakit, işletmedeki nakit ile vadesiz mevduatı; nakit benzeri ise, tutarı belirli bir nakde kolayca çevrilebilen kısa vadeli ve yüksek likiditeye sahip ve değerindeki değişim riski önemsiz olan yatırımları ifade etmektedir. 2.6.2. Finansal Yatırımlar: Yatırım amacıyla tutulan finansal varlıklar bu kalemde gösterilir. Bunlar, UFRS 32 ve 39’da tanımlanan finansal varlıklardan, nakit ve nakit benzerleri, kredi ve alacaklar ile özkaynaktan pay alma yöntemine göre muhasebeleştirilen iştirak ve iş ortaklıkları dışındakileri kapsamaktadır. İşletmenin kısa vadeli nakit yükümlülüklerini yerine getirme amacı dışında, atıl fonlarını değerlendirme, doğrudan faiz, temettü geliri, alım-satım karı vs elde etme veya bir zarardan korunma amacıyla elinde bulundurduğu finansal varlıklardır. Finansal yatırımlar, gerçeğe uygun değer farkları kar/zarara yansıtılan finansal varlıklar, alım-satım amaçlı menkul kıymetler, satılmaya hazır finansal varlıklar, vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar, aktif bir piyasası olmadığı için maliyetle değerlenecek finansal varlıklar olarak sınıflandırılmaktadır. Alım-satım amaçlı menkul kıymetler: Alım-satım amaçlı menkul kıymetler, bilançoya ilk olarak işlem maliyetleri de dahil olmak üzere maliyet değerleri ile yansıtılır. Alım-satım amaçlı menkul kıymetler kayda alınmalarını izleyen dönemlerde rayiç değerleri üzerinden değerlenir. Alım-satım amaçlı menkul kıymetlerin alım-satımında elde edilen ve rayiç değerinde meydana gelen gerçekleşmemiş değer artış azalışları sonucu ortaya çıkan kar veya zarar gelir tablosunda gösterilir. Vadeye kadar elde tutulacak menkul kıymetler: Şirket’in vadeye kadar elde tutulacak menkul kıymetleri bulunmamaktadır. Satılmaya hazır menkul kıymetler: Şirket’in satılmaya hazır menkul kıymetleri bulunmamaktadır. 2.6.3. Finansal Borçlar: Şirket’in finansal borçları bulunmamaktadır. 9 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.6. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı) 2.6.4. Diğer Finansal Yükümlülükler Şirket’in finansal yükümlülükleri bulunmamaktadır. 2.6.5. Ticari Alacaklar / Borçlar ve Diğer Alacaklar / Borçlar Sabit ya da belirlenebilir ödemeleri olan türev olmayan finansal varlıklardır. Ticari alacaklar, ticari borçlar ve diğer alacaklar, diğer borçlar ilk kayıt tarihinde gerçeğe uygun değerleri ile muhasebeleştirilmektedirler. 2.6.6. Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacak ve Borçlar (Finansal Kiralama) Şirket’in finans sektörü faaliyetlerinden alacak ve borçları bulunmamaktadır. 2.6.7. Stoklar Şirket’in stokları bulunmamaktadır. 2.6.8. Canlı Varlıklar Şirket’in canlı varlıkları bulunmamaktadır. 2.6.9. Devam Eden İnşaat Sözleşmelerine İlişkin Varlıklar Şirket’in devam eden inşaat sözleşmelerine ilişkin varlıkları bulunmamaktadır. 2.6.10. Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar Şirket’in özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımları bulunmamaktadır. 2.6.11. Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Şirket’in yatırım amaçlı gayrimenkulleri bulunmamaktadır. 2.6.12. Varlıklarda Değer Düşüklüğü UMS 36 kapsamında ertelenmiş vergi aktifi ve finansal varlıklar dışındaki her varlık, her bir bilanço tarihinde, sözkonusu varlığa ilişkin değer kaybının olduğuna dair herhangi bir gösterge olup olmadığının tespiti için değerlendirir. Bir varlığın kayıtlı değeri, tahmini ikame değerinden büyük ise değer düşüklüğü karşılığı ayırmak gerekmektedir. İkame değeri, varlığın net satış değeri ile kullanım değerinden yüksek olanı olarak kabul edilir. Kullanım değeri, varlığın sürekli kullanımı sonucu gelecekte elde edilecek tahmini nakit girişlerinin ve kullanım ömrü sonundaki satış değerinin toplamının bugünkü değeridir. 10 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.6. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı) 2.6.13. Maddi Duran Varlıklar Maddi duran varlıklar, maliyet değerlerinden, birikmiş amortisman düşüldükten sonraki net değeri ile belirtilir. Amortisman, maddi varlıkların değerleri üzerinden faydalı ömürleri esas alınarak doğrusal amortisman yöntemi ile ayrılmaktadır. Maddi Duran Varlıklar Tesis makine ve cihazlar Taşıtlar Döşeme ve demirbaşlar Faydalı ömür 4 yıl 5 yıl 5 yıl Maddi duran varlıkların elden çıkarılması ya da bir maddi varlığın hizmetten alınması sonucu oluşan kazanç veya kayıp satış hasılatı ile varlığın defter değeri arasındaki fark olarak belirlenir ve gelir tablosuna dahil edilir. 2.6.14. Maddi Olmayan Duran Varlıklar Şirket’in maddi olmayan varlıkları elde etme maliyetleri üzerinden kayda alınmıştır. Amortisman, varlığın faydalı ömürleri baz alınarak ayrılmaktadır. Maddi Duran Varlıklar Haklar Özel maliyetler Diğer maddi olmayan duran varlıklar Faydalı Ömür 3 yıl 5 yıl 5 yıl 2.6.15. Şerefiye Tam konsolidasyon kapsamında hesaplamaya konu olacak iştirak bulunmamaktadır. 2.6.16. Devlet Teşvik ve Yardımları Şirket’in yararlandığı devlet teşvik ve yardımları bulunmamaktadır. 2.6.17. Karşılıklar, Koşullu Varlık ve Yükümlülükler UMS 37 kapsamında ayrılan karşılıklarla, çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin olanlar dışındaki diğer karşılıklar bu kalemde gösterilir. (Garanti maliyetleri, ödeme talepleri, cezalar, olası zararlar, yeniden yapılandırma karşılıkları, ekonomik açıdan dezavantajlı sözleşmeler için ayrılan karşılıklar, sigorta teknik karşılıkları, genel karşılıklar gibi finans sektörü faaliyetlerinde ayrılan karşılıklar, vs). Şirket’in, geçmişteki işlemlerinin sonucunda mevcut hukuki veya geçerli bir yükümlülüğünün bulunması ve yükümlülüğün yerine getirilmesi için kaynakların dışa akmasının gerekli olabileceği ve tutar için güvenilir bir tahminin yapılabileceği durumlarda karşılıklar oluşturulur. Geçmiş olaylardan kaynaklanan ve mevcudiyeti işletmenin tam olarak kontrolünde bulunmayan gelecekteki bir veya daha fazla kesin olmayan olayın gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilebilmesi mümkün yükümlülükler ve varlıklar finansal tablolara alınmamakta ve koşullu varlıklar ve yükümlülükler olarak değerlendirilmektedir. 11 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.6. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı) 2.6.18. Taahhütler Şirket’in finansal varlıkları ve finansal borçlarında değişikliğe yol açabilecek taahhütleri bulunmamaktadır. 2.6.19. Çalışanlara Sağlanan Faydalar UMS 19 Çalışanlara sağlanan faydalar kapsamında finansal tablolarda gösterilmesi gereken borç tahakkuklarına (veya karşılıklara) bu kalemde yer verilir. Türkiye’de mevcut kanunlar ve toplu iş sözleşmeleri hükümlerine göre kıdem tazminatı, emeklilik veya işten çıkarılma durumunda ödenmektedir. Güncellenmiş olan UMS 19 Çalışanlara Sağlanan Faydalar Standardı (“UMS 19”) uyarınca söz konusu türdeki ödemeler tanımlanmış emeklilik fayda planları olarak nitelendirilir. Türkiye’de mevcut kanunlar çerçevesinde, bir yıllık hizmet süresini dolduran ve herhangi bir geçerli nedene bağlı olmaksızın işine son verilen, askerlik hizmeti için göreve çağrılan, vefat eden, erkekler için 25, kadınlar için 20 yıllık hizmet süresini dolduran ya da emeklilik yaşına gelmiş personeline kıdem tazminatı ödemesi yapmak zorundadır. Kıdem tazminatı ödemeleri, her hizmet yılı için 30 günlük brüt maaş üzerinden hesaplanmaktadır. Hesaplamada reel iskonto oranı ile gelecekte ödenecek kıdem tazminatının bilanço tarihi itibariyle bugünkü değerleri bulunmaktadır. 30 Haziran 2009 % 5,95 İskonto oranı 31 Aralık 2008 % 6,10 2.6.20. Emeklilik planları Şirket’in emeklilik fayda planları bulunmamaktadır. 2.6.21. Diğer Varlık ve Yükümlülükler Yukarıda belirtilenlerin dışındaki hesaplar burada gösterilmektedir. 2.6.22. Özkaynaklar Ödenmiş sermaye, hisse senedi ihraç primleri, değer artış fonları, kardan kısıtlanmış yedekler, geçmiş yıl kar ve zararları ile dönem kar zararı burada gösterilir. - Değer Artış Fonları Şirket’in değer artış fonları bulunmamaktadır. 12 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.6. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı) 2.6.22. Özkaynaklar (devamı) - Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler (Kar dağıtım amacı dışında ayrılmış yedekler) Önceki dönemlerin karından, kanun veya sözleşme kaynaklı zorunluluklar nedeniyle veya kar dağıtımı dışındaki belli amaçlar (örneğin iştirak satış kazançlarından vergi avantajı elde edebilmek) için ayrılmış yedeklerdir. Bu yedekler, yasal kayıtlardaki tutarları üzerinden gösterilecek olup, UMS/UFRS çerçevesinde yapılan değerlemelerde ortaya çıkan farklılıklar geçmiş yıllar kar/zararıyla ilişkilendirilecektir. - Geçmiş Yıllar Kar / Zararları Net dönem karı dışındaki birikmiş kar/zararlar bu kalemde netleştirilerek gösterilir. Özleri itibariyle birikmiş kar/zarar niteliğindeki kısıtlanmamış olan olağanüstü yedekler de birikmiş kar sayılır ve bu kalemde gösterilir. 2.6.23. Satışlar ve Satışların Maliyeti Satış gelirleri ve maliyetleri, hisse senedi, repo devlet tahvili, repo hazine bonosu ve vadeli opsiyon borsası araçlarının alım satımından oluşmaktadır. Şirket, portföyündeki menkul kıymetlerin satış gelirlerini satış anında;temettü ve benzeri gelirleri ise temettü almaya hak kazandığında gelir olarak kaydetmektedir. Faiz gelirleri,sabit getirili menkul kıymetlerden alınan kupon faizlerini,hazine bonoları ve devlet tahvilleri üzerindeki birikmiş faiz ve primi içermektedir. Diğer gelir ve giderler tahakkuk esasına göre muhasebeleştirilmektedir. 2.6.24. Niteliklerine Göre Giderler Giderler, yoğunluk, kar veya zarar yaratma potansiyeli ve tahmin edilebilirlik açılarından farklı olabilen finansal performansın kısımlarını ortaya koymak için, alt gruplara ayrılır. Bu analiz iki biçimden birine göre yapılır. Şirket giderlerin fonksiyonu yöntemine göre sınıflandırmaktadır. Şirket giderlerin işletme içindeki niteliklerine veya işlevlerine dayalı olarak hangisi güvenilir ve tutarlı bilgi sağlıyorsa, ona dayalı bir gruplamayla analizini sunmaktadır. 2.6.25. Finansal Gelirler Faiz içeren bir menkul kıymetin ediniminden önce ödenmemiş faizin tahakkuku durumunda; sonradan tahsil edilen faiz, edinim öncesi ve edinim sonrası dönemlere ayrılır ve yalnızca edinim sonrasına ait kısım olarak finansal tablolara yansıtılır. 2.6.26. Finansal Giderler Kredili mevduat hesabı ile kısa ve uzun vadeli borçlanmalara uygulanan faizler, yabancı para ile borçlanmalarda, faiz maliyetlerine yönelik düzeltme olarak dikkate alındıkları ölçüde olmak üzere, kur farkları finansal giderlerde gösterilmektedir. Finansal kiralamadan doğan faiz ödemeleri gelir tablosuna gider olarak yansıtılır. 13 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 2. FİNANSAL TABLOLARIN SUNUMUNA İLİŞKİN ESASLAR (devamı) 2.6. Önemli Muhasebe Politikalarının Özeti (devamı) 2.6.27. Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar ve Durdurulan Faaliyetler Satış amacıyla elde tutulan duran varlıklar ve durdurulan faaliyetler yoktur. 2.6.28. Vergi Varlık ve Yükümlülükleri -Kurum Kazancı Yükümlülükleri Üzerinden Hesaplanan Vergiler / -Ertelenen Vergi Varlık ve 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 5. maddesinin (1) d-1 maddesi gereği, Türkiye’de kurulu menkul kıymet yatırım ortaklıklarının portföy işletmeciliğinden doğan kazançları, kurumlar vergisinden istisnadır. Bu nedenle ertelenen vergi varlıkları ve yükümlülükleri de bulunmamaktadır. 2.6.29. Hisse Başına Kazanç Adi hisse başına kazanç, ana ortaklığın adi hisse senedi sahiplerinin payına düşen kazanç veya zararının (pay), dönemin adi hisse senedi sayısının ağırlıklı ortalamasına (payda) bölünmesiyle hesaplanır. Sulandırılmış hisse başına kazancın hesaplanmasında, Şirket, ana ortaklığın adi hisse senedi sahiplerinin payına düşen kâr veya zarar ile ağırlıklı ortalama hisse senedi sayısını, sulandırma etkisi olan potansiyel adi hisse senetlerinin etkilerine göre düzeltir. 2.6.30. Bilanço Tarihinden Sonraki Olaylar Bilanço tarihinden sonraki olaylar; kara ilişkin herhangi bir duyuru veya diğer seçilmiş finansal bilgilerin kamuya açıklanmasından sonra ortaya çıkmış olsalar bile, bilanço tarihi ile bilançonun yayımı için yetkilendirilme tarihi arasındaki tüm olayları kapsar. Şirket, bilanço tarihinden sonraki düzeltme gerektiren olayların ortaya çıkması durumunda, finansal tablolara alınan tutarları bu yeni duruma uygun şekilde düzeltir. 2.7. Önemli Muhasebe Değerlendirme, Tahmin ve Varsayımları Finansal tabloların UFRS’ye uygun olarak hazırlanabilmesi, yönetimin raporlanan varlık ve yükümlülükleri, koşullu borçları, gelir ve giderleri etkileyebilecek tahminler yapmasını gerektirmektedir. Gerçek sonuçlar bu tahminlerden farklı olabilir. 3. İŞLETME BİRLEŞMELERİ Şirket’in işletme birleşmeleri yoktur. 4. İŞ ORTAKLIKLARI Şirket’in iş ortaklığı bulunmamaktadır. 5. BÖLÜMLERE GÖRE RAPORLAMA Şirket Türkiye’de tek bir alanda menkul kıymet yatırım ortaklığı alanında faaliyette bulunmaktadır. 14 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 6. NAKİT VE NAKİT BENZERLERİ Kasa Bankalar -Vadesiz mevduat -Takasbank Vadeli Opsiyon Borsası Ters repo Ters repo değer artışı Diğer 30 Haziran 2009 - 31 Aralık 2008 - 14.156 1.469.000 364 1.907 30.454 1.196.000 496 2.225 1.485.427 1.229.175 Toplam Ters repoların detayı aşağıdaki gibidir. 30.06.2009 Menkul Kıymet TRT020211T11 TRT071009T51 Toplam Bağlanan Tutar 1.000.000 469.000 1.469.000 Bağlanan Faiz Oranı (%) 9,1 8,9 Bağlanan Tarih 30.06.2009 30.06.2009 Vade Tarihi 01.07.2009 01.07.2009 Toplam Değeri 1.000.249 469.115 1.469.364 Bağlanan Faiz Oranı (%) 15,20 14,80 Bağlanan Tarih 31.12.2008 31.12.2008 Vade Tarihi 02.01.2009 02.01.2009 Toplam Değeri 1.000.416 196.080 1.196.496 31.12.2008 Menkul Kıymet TRT120111T10 TRT140410T16 Toplam Bağlanan Tutar 1.000.000 196.000 1.196.000 7. FİNANSAL YATIRIMLAR i) Şirket’in dönen varlıklarda yer alan finansal yatırımları aşağıdadır. Alım-Satım Amaçlı Finansal Varlıklar Hisse senetleri, maliyet bedeli Hisse senetleri değer artışı Hisse senetleri değer düşüklüğü (-) Toplam 30 Haziran 2009 772.558 124.887 (21.260) 876.185 15 31 Aralık 2008 1.691.937 71.093 (154.321) 1.608.709 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 7. FİNANSAL YATIRIMLAR (devamı) 30 Haziran 2009 Hisse senetleri İş Bankası T.Ekonomi Bankası Yapı ve Kredi Bankası Turkcell Galatasaray Sportif Metro Ticari ve Mali Yatırımlar A.Ş. Deva Holding Doğan Holding Koç Holding Karsan Otomotiv Tofaş Otomobil Fabrikaları Kelebek Mobilya Viking Kağıt Ray Sigorta Şişe Cam Toplam 31 Aralık 2008 Hisse senetleri Şekerbank T.Ekonomi Bankası Vakıflar Bankası Yapı ve Kredi Bankası Turkcell Merko Gıda Metro Ticari ve Mali Yatırımlar A.Ş. Doğan Holding Koç Holding Tekfen Holding Karsan Otomotiv Tofaş Otomobil Fabrikaları Kelebek Mobilya Viking Kağıt Aksigorta Toplam Adet Maliyet Piyasa Değeri 25.000,0 0,1 0,5 0,7 1.000,0 65.000,0 70.000,0 0,4 50.000,3 1,0 0,1 0,3 0,6 15.446,0 0,5 115.000,0 0,1 1,1 5,5 123.825,0 98.713,9 269.206,7 0,2 135.000,8 1,7 0,4 0,6 0,2 30.801,6 0,6 772.558 113.500,0 0,1 1,1 6,0 122.000,0 223.600,1 254.800,0 0,4 132.000,8 1,2 0,3 0,3 0,4 30.274,1 0,5 876.185 Adet Maliyet Piyasa Değeri 150.000,0 0,1 150.000,0 0,5 0,7 135.000,0 477.000,0 0,2 0,3 50.000,0 1,0 0,1 0,3 0,6 50.000,0 257.469,3 0,1 179.241,1 1,4 5,2 244.814,2 724.407,4 0,4 0,8 146.000,0 1,7 0,4 0,6 0,7 139.994,0 163.500,0 0,1 175.500,0 1,1 6,0 315.900,0 667.800,1 0,2 0,7 146.000,0 0,7 0,1 0,1 0,2 140.000,0 1.691.937 1.608.709 ii) Şirket’in duran varlıklarda yer alan finansal yatırımları yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 16 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 8. FİNANSAL BORÇLAR Kısa ve uzun vadeli finansal borçlar yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 9. DİĞER FİNANSAL YÜKÜMLÜLÜKLER Kısa ve uzun vadeli diğer finansal yükümlülükler yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 10. TİCARİ ALACAKLAR ve TİCARİ BORÇLAR Kısa Vadeli Ticari Alacaklar İMKB takas alacakları Toplam 30 Haziran 2009 497.896 497.896 31 Aralık 2008 250 250 30 Haziran 2009 1.030 1.030 31 Aralık 2008 300 300 30 Haziran 2009 9.050 3.357 12.407 31 Aralık 2008 37.686 2.685 40.371 Uzun Vadeli Ticari Alacaklar Uzun vadeli ticari alacaklar yoktur (31.12.2008-Yoktur). Kısa Vadeli Ticari Borçlar Kısa vadeli ticari borçlar yoktur (31.12.2008 – Yoktur). Uzun Vadeli Ticari Borçlar Uzun vadeli ticari borçlar yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 11. DİĞER ALACAKLAR ve DİĞER BORÇLAR Kısa Vadeli Diğer Alacaklar Personelden alacaklar Toplam Uzun Vadeli Diğer Alacaklar Uzun vadeli diğer alacaklar yoktur (31.12.2008-Yoktur). Kısa Vadeli Diğer Borçlar Ödenecek vergi ve yükümlülükler Personele Borçlar Toplam Uzun Vadeli Diğer Borçlar Uzun vadeli diğer borçlar yoktur (31.12.2008-Yoktur). 12. FİNANS SEKTÖRÜ FAALİYETLERİNDEN ALACAKLAR ve BORÇLAR Kısa ve uzun vadeli finans sektörü faaliyetinden alacaklar ve borçlar yoktur. 17 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 13. STOKLAR Stoklar yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 14. CANLI VARLIKLAR Kısa ve uzun vadeli canlı varlıklar yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 15. DEVAM EDEN İNŞAAT SÖZLEŞMELERİNE İLİŞKİN VARLIKLAR Devam eden inşaat sözleşmelerine ilişkin varlıklar yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 16. ÖZKAYNAK YÖNTEMİYLE DEĞERLENEN YATIRIMLAR Özkaynak yöntemiyle değerlenen yatırımlar yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 17. YATIRIM AMAÇLI GAYRİMENKULLER Kısa ve uzun vadeli yatırım amaçlı gayrimenkuller yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 18. MADDİ DURAN VARLIKLAR 31.12.2008 5.938 134.257 14.162 154.357 Giriş 1.232 1.232 Çıkış - 30.06.2009 7.170 134.257 14.162 155.589 Tesis, makine ve cihazlar amortismanı Taşıtlar amortismanı Demirbaşlar amortismanı Toplam (5.084) (31.327) (10.555) (46.966) (500) (13.425) (1.417) (15.342) - (5.584) (44.752) (11.972) (62.308) Net Tutar 107.391 (14.110) - 93.281 31.12.2007 5.938 134.257 14.162 154.357 Giriş - Çıkış - 31.12.2008 5.938 134.257 14.162 154.357 Tesis, makine ve cihazlar amortismanı Taşıtlar amortismanı Demirbaşlar amortismanı Toplam (3.778) (4.475) (7.896) (16.149) (1.306) (26.852) (2.659) (30.817) - (5.084) (31.327) (10.555) (46.966) Net Tutar 138.208 (30.817) - 107.391 Tesis, makine ve cihazlar Taşıtlar Demirbaşlar Toplam Tesis, makine ve cihazlar Taşıtlar Demirbaşlar Toplam 18 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 19. MADDİ OLMAYAN DURAN VARLIKLAR Haklar Özel maliyetler Diğer maddi olmayan duran varlıklar Toplam 31.12.2008 3.273 19.714 27.092 50.079 Giriş - Çıkış - 30.06.2009 3.273 19.714 27.092 50.079 (2.490) (10.648) (27.092) (40.230) (196) (1.971) (2.167) - (2.686) (12.619) (27.092) (42.397) 9.849 (2.167) - 7.682 31.12.2007 2.099 19.714 27.092 48.905 Giriş 1.174 1.174 Çıkış - 31.12.2008 3.273 19.714 27.092 50.079 (2.099) (6.705) (27.092) (35.896) (391) (3.943) (4.334) - (2.490) (10.648) (27.092) (40.230) 13.009 (3.160) - 9.849 Haklar amortismanı Özel maliyetler amortismanı Diğer maddi olmayan varlıklar amortismanı Toplam Net Tutar Haklar Özel maliyetler Diğer maddi olmayan duran varlıklar Toplam Haklar amortismanı Özel maliyetler amortismanı Diğer maddi olmayan varlıklar amortismanı Toplam Net Tutar 20. ŞEREFİYE Şerefiye yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 21. DEVLET TEŞVİK VE YARDIMLARI Devlet teşvik ve yardımları yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 22. BORÇ KARŞILIKLARI / KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER a) Kısa Vadeli Borç Karşılıkları Müşavirlik ücreti Global Portföy Yönetimi A.Ş. Diğer Toplam 30 Haziran 2009 11.527 2.345 13.872 b) Uzun Vadeli Borç Karşılıkları Uzun vadeli borç karşılıkları yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 19 31 Aralık 2008 10.172 11.527 3.039 24.738 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 22. BORÇ KARŞILIKLARI / KOŞULLU VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER (devamı) Finansal Tablolara Yansıtılamayan Koşullu Varlık ve Yükümlülükler Şirket hakkında 14.01.2008 tarihi itibariyle T.C. Maliye Bakanlığı Gelirler Kontrolörlüğü tarafından Banka ve Sigorta Muameleleri Vergisi (BSMV) açısından 01/2003 ile 12/2007 tarihleri arasını kapsayan döneme ilişkin vergi incelemesine başlanmıştır. Maliye Bakanlığı Gelirler Kontrolörlüğü tarafından 01/2003 ile 12/2007 tarihleri arasındaki vergi dönemlerini kapsayan vergi incelemesine istinaden Banka Sigorta Muameleleri Vergisi konusunda 20 Mart 2008 tarihinde vergi aslı ve cezalarını içeren ek vergi yükümlülüğü Şirket’e tebliğ edilmiştir. Şirket ile Maliye Bakanlığı Gelirler Kontrolörlüğü uzlaşmak üzere 8 Mayıs 2008 tarihinde bir araya gelmişler ancak taraflar aralarında bir uzlaşma sağlayamamışlardır. Şirket, 13 Haziran 2008 tarihinde Banka Sigorta Muameleleri Vergisinden kaynaklanan vergi ceza ve ihbarnamelerine karşı dava açmıştır. Söz konusu tutara ilişkin ekli mali tablolarda herhangi bir karşılık ayırmamıştır. Davalar devam etmektedir. 30.06.2009 tarihi itibariyle Şirket’in lehine toplam tutarı 1.302.082,02 TL olan dava bulunmaktadır. Şirket bu davaları, konusu internet vergi dairesi üzerinden itirazi kayıtla verilmiş olan tahakkuk fişinin ve banka sigorta muameleleri vergisi mükellefiyetinin terkin edilmesi için İstanbul Vergi Mahkemelerinde, Zincirlikuyu Vergi Dairesi Müdürlüğüne karşı açmıştır. 18 Haziran 2009 tarihi itibariyle 3.029,35 TL tutarlı dava Şirket lehine sonuçlanmıştır. 28 Şubat 2009 Tarihli ve 27155 Sayılı T.C. Resmî Gazetesinde yayımlanan, Madde 32–(8) bendinde yapılan değişiklik üzerine, 6802 sayılı Gider Vergileri Kanununun 29’uncu maddesinin birinci fıkrasının (t) bendinde yer alan hususlara ilişkin olarak Menkul Kıymet Yatırım Ortaklıkları sermaye piyasalarında yaptıkları işlemler nedeniyle elde ettikleri kazançlar üzerinden Banka ve Sigorta Muameleleri Vergisinden (BSMV) müstesnadır. 23. TAAHHÜTLER Şirket’in taahhütleri yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 24..ÇALIŞANLARA SAĞLANAN TAZMİNATI KARŞILIĞI) FAYDALARA İLİŞKİN KARŞILIKLAR 30 Haziran 2009 6.659 6.659 Kıdem tazminatı karşılığı Toplam (KIDEM 31 Aralık 2008 11.337 11.337 Yürürlükteki İş Kanunu hükümleri uyarınca, çalışanlardan kıdem tazminatına hak kazanacak şekilde iş sözleşmesi sona erenlere, hak kazandıkları yasal kıdem tazminatlarının ödenmesi yükümlülüğü vardır. Ayrıca, halen yürürlükte bulunan 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanununun 6 Mart 1981 tarih, 2422 sayılı ve 25 Ağustos 1999 tarih, 4447 sayılı yasalar ile değişik 60’ıncı maddesi hükmü gereğince kıdem tazminatını alarak işten ayrılma hakkı kazananlara da yasal kıdem tazminatlarını ödeme yükümlülüğü bulunmaktadır. 30 Haziran 2009 tarihi itibariyle ödenecek kıdem tazminatı, aylık 2,260.05 TL (31 Aralık 2008: 2.173,19 TL) tavanına tabidir. Kıdem tazminatı yükümlülüğü yasal olarak herhangi bir fonlamaya tabi değildir. 20 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 24..ÇALIŞANLARA SAĞLANAN FAYDALARA TAZMİNATI KARŞILIĞI) (devamı) İLİŞKİN KARŞILIKLAR (KIDEM Kıdem tazminatı yükümlülüğü, şirketin çalışanların emekli olmasından doğan gelecekteki olası yükümlülüğün bugünkü değerinin tahminine göre hesaplanır. UMS 19 (“Çalışanlara Sağlanan Faydalar”), şirketin yükümlülüklerini tanımlanmış fayda planları kapsamında aktüeryal değerleme yöntemleri kullanılarak geliştirilmesini öngörür. Buna uygun olarak, toplam yükümlülüklerin hesaplanmasında kullanılan aktüeryal varsayımlar aşağıda belirtilmiştir: Esas varsayım, her hizmet yılı için olan azami yükümlülüğün enflasyona paralel olarak artmasıdır. Dolayısıyla, uygulanan iskonto oranı, gelecek enflasyon etkilerinin düzeltilmesinden sonraki beklenen reel oranı ifade eder. 30 Haziran 2009 tarihi itibariyle, ekli mali tablolarda karşılıklar, çalışanların emekliliğinden kaynaklanan geleceğe ait olası yükümlülüğünün bugünkü değeri tahmin edilerek hesaplanır. 30 Haziran 2009 tarihi itibariyle karşılıklar %5,95 reel iskonto oranı ile hesaplanmıştır (31 Aralık 2008: % 6,10 reel iskonto oranı). İsteğe bağlı işten ayrılmalar neticesinde ödenmeyip, Şirket’e kalacak olan kıdem tazminatı tutarlarının tahmini oranı da dikkate alınmıştır. Kıdem tazminatı tavanı altı ayda bir revize olup, Şirket’in kıdem tazminatı karşılığının hesaplanmasından 01 Ocak 2009 – 30 Haziran 2009 tarihleri arasında geçerli 2,260.05 TL olan tavan tutarı göz önüne alınmıştır. 1 Ocak itibariyle karşılık Hizmet maliyeti/iptali(-) Faiz maliyeti Ödenen tazminat 30 Haziran 2009 11.337 (5.353) 675 - 31 Aralık 2008 5.851 5.129 357 - 6.659 11.337 30 Haziran 2009 679 679 31 Aralık 2008 1.693 1.693 31 Aralık itibariyle karşılık 25. EMEKLİLİK PLANLARI Şirket’in emeklilik planları yoktur (31.12.2008 – Yoktur). 26. DİĞER VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLER Diğer Dönen Varlıklar Gelecek aylara ait giderler Toplam Diğer Duran Varlıklar Diğer duran varlıklar yoktur (31.12.2008 – Yoktur). Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler Diğer kısa vadeli yükümlülükler yoktur (31.12.2008 – Yoktur). Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler Diğer uzun vadeli yükümlülükler yoktur (31.12.2008 -Yoktur). 21 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 27. ÖZKAYNAKLAR SERMAYE 30 Haziran 2009 Metro Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Galip Öztürk Murat Araz Sedat Acar Semih Kunter Hayati Üstün Diğer ve halka açık kısım 100.000 2.000 6 1 1 5.897.993 6.000.001 Ortaklık payı (%) 31 Aralık 2008 Ortaklık payı (%) 1,67 0,03 0,00 0,00 0,00 98,30 100 100.000 2.000 6 2 1 5.897.992 6.000.001 1,67 0,03 0,00 0,00 0,00 0,00 98,30 100 Şirket’in sermaye yapısı 9 Haziran 2009 tarihli Olağan Genel Kurul Hazirun Cetveline göre düzenlenmiştir. Çıkarılmış sermayeyi temsil eden pay grupları, A grubu hamiline 200.000 adet paydan, ve B grubu hamiline yazılı 599.800.100 adet paydan ibarettir. Yönetim kurulu üyelerinin seçiminde (A) grubu paylarının her biri 10.000 oy hakkına, (B) grubu payların her biri 1 oy hakkına sahiptir. Bunun dışında (A) Grubu paylara herhangi bir imtiyaz tanınmamıştır. Sermaye düzeltmesi farkları yoktur. (31.12.2008 – Yoktur). Karşılıklı iştirak sermaye düzeltmesi yoktur (31.12.2008 – Yoktur). Hisse Senedi İhraç Primleri Hisse senedi ihraç primleri 30 Haziran 2009 95.886 31 Aralık 2008 95.886 95.886 95.886 30 Haziran 2009 36.522 31 Aralık 2008 36.522 36.522 36.522 Toplam Değer artış fonları yoktur (31.12.2008 – Yoktur). Yabancı para çevrim farkları yoktur (31.12.2008 – Yoktur) Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler Yasal yedekler Toplam Kanuni defterlerdeki birikmiş karlar, aşağıda belirtilen kanuni yedeklerle ilgili hüküm haricinde dağıtılabilirler. Yasal yedekler Türk Ticaret Kanunu’na göre ayrılan birinci ve ikinci tertip yasal yedeklerden oluşmaktadır. Birinci tertip yasal yedekler, tüm yedekler tarihi ödenmiş sermayenin %20’sine erişene kadar, geçmiş dönem ticari karından yıllık %5 oranında ayrılır. İkinci tertip yasal yedekler, birinci tertip yasal yedek ve temettülerden sonra, tüm nakdi temettü dağıtımları üzerinden yıllık %10 oranında ayrılır. Geçmiş Yıllar Karı / (Zararı) Olağanüstü yedekler Geçmiş yıllar karı / (zararı) Toplam 22 30 Haziran 2009 432.279 (3.705.411) 31 Aralık 2008 432.279 - (3.273.132) 432.279 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 28. SATIŞ GELİRLERİ VE SATIŞLARIN MALİYETİ (-) Satış gelirleri (net) Hisse senedi satış geliri Devlet tahvili satış geliri Repo devlet tahvili satış geliri Repo hazine bonosu satış geliri Vadeli opsiyon borsası satış geliri Toplam 01.01.30.06.2009 34.999.191 186.084.496 2.211.775 589.996 223.885.458 01.04.30.06.2009 22.148.760 113.662.262 589.996 136.401.018 01.01.30.06.2008 34.580.703 2.666.707 105.982.637 2.693.373 145.923.420 01.04.30.06.2008 15.022.344 1.345.694 68.433.032 883.119 85.684.189 Satışların maliyeti (-) Hisse senedi satış maliyeti Devlet tahvili satış maliyeti Repo devlet tahvili satış maliyeti Repo hazine bonosu satış maliyeti Vadeli opsiyon borsası satış maliyeti Toplam 01.01.30.06.2009 34.706.488 186.005.000 2.211.000 649.795 223.572.283 01.04.30.06.2009 21.855.875 113.619.000 649.795 136.124.670 01.01.30.06.2008 35.264.411 2.615.058 105.917.000 2.645.358 146.441.827 01.04.30.06.2008 15.223.163 1.304.216 68.390.000 865.846 85.783.225 Esas Faaliyetlerden Diğer Gelirler 01.01./ Giderler (-), net 30.06.2009 Faiz gelirleri 1.500 Temettü gelirleri 15.655 Hisse senetleri değer artış / (azalışı) 103.627 Devlet tahvili değer artış / (azalışı) Devlet tahvili repo değer artış / (azalışı) 364 Geçmiş yıl değer artış / azalış iptali 82.732 Toplam 203.878 01.04.30.06.2009 568 15.655 (64.394) (133) (48.304) 01.01.30.06.2008 4.253 16.524 (659.105) (1.615) (605.916) (1.245.859) 01.04.30.06.2008 1.140 8.532 (191.193) (17.356) (1.846) (200.723) 23 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 29. PAZARLAMA, SATIŞ VE DAĞITIM GİDERLERİ, GENEL YÖNETİM GİDERLERİ, ARAŞTIRMA VE GELİŞTİRME GİDERLERİ (-) Pazarlama, satış ve dağıtım giderleri yoktur (31.12.2008 – Yoktur). Komisyon giderleri Portföy yatırım danışmanlık gideri Personel giderleri Amortisman giderleri Kira giderleri Vergi, resim ve harç giderleri Bilgi işlem giderleri Danışmanlık ve denetim giderleri Reklam, ilan, tanıtım giderleri Avukat giderleri Temizlik giderleri Taşıt benzin giderleri Kıdem tazminatı karşılığı Diğer Toplam 01.01.30.06.2009 150.193 126.000 106.834 17.509 10.620 10.401 10.299 7.080 6.419 4.673 4.026 3.102 2.247 22.292 481.695 01.04.30.06.2009 94.311 63.000 40.070 8.755 5.310 (1.220) 5.190 2.655 6.419 2.337 2.150 1.629 643 13.998 245.247 01.01.30.06.2008 140.194 126.000 293.945 17.467 10.620 33.138 9.574 14.953 11.259 4.508 2.926 5.117 2.205 28.137 700.043 01.04.30.06.2008 61.876 63.000 108.707 8.734 5.310 29.120 4.848 8.494 11.259 2.295 2.289 3.104 1.532 20.608 331.176 Şirket’in araştırma ve geliştirme giderleri yoktur (31.12.2008 –Yoktur). 30. NİTELİKLERİNE GÖRE GİDERLER Şirket 30 Haziran 2009 tarihinde sona eren döneme ilişkin amortisman ve personel giderlerinin tamamını genel yönetim giderleri içerisinde göstermektedir. 31. DİĞER FAALİYET GELİRLERİ / GİDERLERİ (-) Diğer Faaliyet Gelirleri Diğer olağanüstü gelirler Kıdem tazminatı karşılık iptal geliri Toplam 01.01.30.06.2009 3.885 6.925 10.810 01.04.30.06.2009 1.739 6.925 8.664 Diğer Faaliyet Giderleri (-) Şirket’in diğer faaliyet giderleri yoktur (31.12.2008 –Yoktur). 32. FİNANSAL GELİRLER Şirket’in finansal gelirleri yoktur (31.12.2008 –Yoktur). 33. FİNANSAL GİDERLER (-) Şirket’in finansal giderleri yoktur (31.12.2008 –Yoktur). 24 01.01.30.06.2008 - 01.04.30.06.2008 - AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 34. SATIŞ AMACIYLA ELDE TUTULAN DURAN VARLIKLAR VE DURDURULAN FAALİYETLER Satış amacıyla elde tutulan duran varlıklar ve durdurulan faaliyetler yoktur (31.12.2008- Yoktur). 35. VERGİ VARLIK VE YÜKÜMLÜLÜKLERİ Şirket Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 5. maddesi d/1 bendine göre Kurumlar Vergisi’nden istisnadır. Bu nedenle 30 Haziran 2009 dönemine ilişkin ertelenmiş vergi varlığı veya yükümlülüğü mevcut değildir (31.12.2008- Yoktur). 36. HİSSE BAŞINA KAZANÇ /SEYRELTİLMİŞ HİSSE BAŞINA KAZANÇ Çıkarılmış adi hisselerin ağırlıklı ortalama adedi Net dönem karı(zararı) (TL) Hisse başına kazanç / (kayıp) 01.01.30.06.2009 01.04.30.06.2009 01.01.30.06.2008 01.04.30.06.2008 600.000.100 46.168 0,0077 600.000.100 (8.539) (0,0014) 600.000.100 (2.464.309) (0,4107) 600.000.100 (630.935) (0,1052) (*) Çıkarılmış sermayeyi temsil eden pay grupları, A grubu hamiline 200.000 adet paydan, ve B grubu hamiline yazılı 599.800.100 adet paydan ibarettir. Yönetim kurulu üyelerinin seçiminde (A) grubu paylarının her biri 10.000 oy hakkına, (B) grubu payların her biri 1 oy hakkına sahiptir. Bunun dışında (A) Grubu paylara herhangi bir imtiyaz tanınmamıştır. 37. İLİŞKİLİ TARAFLAR Bu finansal tabloların amacı doğrultusunda ortaklar, üst düzey yöneticiler, Yönetim Kurulu üyeleri, aileleri ve onlar tarafından kontrol edilen veya onlara bağlı şirketler ve iştirakler ilişkili taraflar olarak kabul edilmişlerdir. İlişkili taraflardan alacaklar yoktur (31.12.2008 – Yoktur) İlişkili Taraflara Borçlar Ortaklara ödenecek temettüler Metro Yatırım Menkul Değerler A.Ş. Toplam Üst düzey yöneticilere ödenen maaş ve ücretler: Ortaklara sağlanan kısa vadeli faydalar -Huzur hakkı -Ücretler İşten ayrılma sonrası faydalar Diğer uzun vadeli faydalar İşten çıkarma nedeniyle sağlanan faydalar Hisse bazlı ödemeler. Toplam 25 30 Haziran 2009 30 23.767 31 Aralık 2008 30 21.614 23.797 21.644 01.0130.06.2009 01.0131.12.2008 32.383 310.854 310.854 32.383 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 37. İLİŞKİLİ TARAFLAR (devamı) İlişikli taraflardan alınan hizmetler -Komisyon giderleri (*) -Portföy yatırım danışmanlık gideri (**) -Kira giderleri Toplam 30 Haziran 2009 150.193 126.000 10.620 286.813 31 Aralık 2008 220.544 252.000 21.240 493.784 (*) Hisse senetleri, devlet tahvili, hazine bonosu, ters repo ve borsa para piyasası işlemlerinden kaynaklanan komisyonlardan oluşmaktadır. (**) Avrasya Menkul Kıymetler Yatırım Ortaklığı A.Ş. ile Metro Yatırım Menkul Değerler A.Ş. arasındaki mevcut yatırım danışmanlığı sözleşmesi feshedilmiştir ve bunun yerine 14 Temmuz 2009 tarihinde portföy yönetim sözleşmesi imzalanmıştır. 38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ Şirket, finansal araçlarından kaynaklanan en önemli riskleri faiz oranı riski ve likidite riskidir. Faiz oranı riski Faiz riski, faiz oranlarındaki değişimlerin finansal tabloları etkileme olasılığından kaynaklanmaktadır. Hali hazırda Şirket genelinde tanımlanmış bir risk yönetimi modeli ve aktif uygulaması bulunmamaktadır. Tanımlanmış bir risk yönetimi modeli bulunmamakla beraber Şirket yönetimi aldığı kararlar ve uygulamaları ile riski yönetmektedir. Likidite risk yönetimi Likidite riski bir şirketin fonlama ihtiyaçlarını karşılayamama riskidir. Likidite riski güvenilir kredi kuruluşlarının vermiş olduğu kredilerin de desteğiyle nakit girişleri ve çıkışlarının dengelenmesiyle düşürülmektedir. Şirket, tahmini ve fiili nakit akımlarını düzenli olarak takip ederek ve finansal varlıkların ve yükümlülüklerin vadelerinin eşleştirilmesi yoluyla yeterli fonların ve borçlanma rezervinin devamını sağlayarak, likidite riskini yönetmektedir. 30 Haziran 2009 ve 31 Aralık 2008 tarihleri itibarıyla Şirket’in likidite yükümlülüğü aşağıdaki gibidir. 30 Haziran 2009 31 Aralık 2008 Dönen Varlıklar 2.861.217 2.840.127 Kısa Vadeli Borçlar 50.076 86.753 Dönen Varlıklar/ Kısa Vadeli Borçlar (A/B) 57,14 32,74 Kredi riski Şirket’in kullandırılan kredileri bulunmadığından dolayı karşı tarafın anlaşma yükümlülüklerini yerine getirememesinden kaynaklanan bir risk mevcut değildir. Şirket’in finansal araçlardan dolayı maruz kaldığı kredi riskine ilişkin detaylı bilgi aşağıdaki tablolarda verilmiştir. 26 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı) Finansal Araç Türleri İtibariyle Maruz Kalınan Kredi Riskleri Alacaklar 30 Haziran 2009 Ticari Alacaklar İlişkili Taraflar Nakit ve Nakit Benzerleri Diğer Alacaklar Diğer Taraf İlişkili Taraflar Diğer Taraf Finansal Yatırımlar VOB İşlem Teminatı Ters Repo Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski - 497.896 - 1.030 876.185 1.469.364 - Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı A. Vadesi geçmemiş yada değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri - - - - - - - 497.896 - 1.030 876.185 1.469.364 14.156 B. Koşulların yeniden görüşülmüş bulunan, aksi taktirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri - - - - - - - C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri - Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri -Vadesi geçmiş (Brüt defter değeri) -Değer düşüklüğü (-) -Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı -Vadesi geçmemiş (Brüt defter değeri) -Değer düşüklüğü (-) -Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı E. Bilanço dışı kredi riski içern unsurlar - - - - - - - 27 14.156 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ (devamı) Finansal Araç Türleri İtibariyle Maruz Kalınan Kredi Riskleri Alacaklar 31 Aralık 2008 Ticari Alacaklar İlişkili Taraflar Nakit ve Nakit Benzerleri Diğer Alacaklar Diğer Taraf İlişkili Taraflar Diğer Taraf Finansal Yatırımlar VOB İşlem Teminatı Ters Repo Raporlama tarihi itibariyle maruz kalınan azami kredi riski - 250 - 300 1.608.709 1.196.496 30.454 - Azami riskin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı A. Vadesi geçmemiş yada değer düşüklüğüne uğramamış finansal varlıkların net defter değeri - - - - - - - - 250 - 300 1.608.709 1.196.496 30.454 B. Koşulların yeniden görüşülmüş bulunan, aksi taktirde vadesi geçmiş veya değer düşüklüğüne uğramış sayılacak finansal varlıkların defter değeri - - - - - - - C. Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkların net defter değeri - Teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı D. Değer düşüklüğüne uğrayan varlıkların net defter değerleri -Vadesi geçmiş (Brüt defter değeri) -Değer düşüklüğü (-) -Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı -Vadesi geçmemiş (Brüt defter değeri) -Değer düşüklüğü (-) -Net değerin teminat, vs ile güvence altına alınmış kısmı E. Bilanço dışı kredi riski içern unsurlar - - - - - - - - - 28 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ …(devamı) Finansal araç türleri itibariyle maruz kalınan kredi riskleri (devamı) Vadesi geçmiş ancak değer düşüklüğüne uğramamış varlıkları yoktur. (31 Aralık 2008 Yoktur.) Likidite riskine ilişkin açıklamalar 30 Haziran 2009 Beklenen Vadeler Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler Defter Beklenen nakit 3 aydan 3-12 ay Değeri çıkışlar toplamı kısa arası 1-5 yıl 5 yıldan arası uzun 36.204 36.204 36.204 - - - Banka kredileri - - - - - - Borçlanma senedi ihraçları - - - - - - Finansal kiralama yükümlülükleri - - - - - - Ticari borçlar 23.797 23.797 23.797 - - - Diğer borçlar 12.407 12.407 12.407 - - - - - - - - - vs… 31 Aralık 2008 Beklenen Vadeler Türev Olmayan Finansal Yükümlülükler Defter Beklenen nakit 3 aydan 3-12 ay Değeri çıkışlar toplamı kısa arası 1-5 yıl 5 yıldan arası uzun 62.015 62.015 62.015 - - - Banka kredileri - - - - - - Borçlanma senedi ihraçları - - - - - - Finansal kiralama yükümlülükleri - - - - - - Ticari borçlar 21.644 21.644 21.644 - - - Diğer borçlar 40.371 40.371 40.371 - - - - - - - - - vs… Kur riski Yabancı para varlıklar, yükümlülükler ve bilanço dışı yükümlülüklere sahip olma durumunda ortaya çıkan kur hareketlerinden kaynaklanacak etkilere kur riski denir. 30 Haziran 2009 ve 31 Aralık 2009 tarihleri itibarıyla yabancı para cinsinden varlıkları ve yükümlülükleri bulunmamaktadır. 29 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 38. FİNANSAL ARAÇLARDAN KAYNAKLANAN RİSKLERİN NİTELİĞİ VE DÜZEYİ …(devamı) Faiz Riski Faiz Pozisyonu Tablosu Cari Dönem Önceki Dönem Sabit faizli finansal araçlar Gerçeğe uygun değer farkı kar/zarara Finansal varlıklar yansıtılan varlıklar 1.469.364 1.196.496 Satılmaya hazır finansal varlıklar Finansal yükümlülükler - - Değişken faizli finansal araçlar Finansal varlıklar Finansal yükümlülükler - - Piyasa riski Piyasa riski, piyasa fiyatlarında meydana gelen değişimler nedeniyle bir finansal aracın gerçeğe uygun değerinde veya gelecekteki nakit akışlarında bir işletmeyi olumsuz etkileyecek dalgalanma olması riskidir. Bunlar, yabancı para riski, faiz oranı riski ve finansal araçlar veya emtianın fiyat değişim riskidir. Şirket faaliyeti gereği piyasa riskine (gerçeğe uygun değer faiz oranı riski, nakit akımı faiz oranı riski ve hisse senedi fiyat riski) maruz kalmaktadır. Şirket menkul kıymetlerini gerçeğe uygun fiyatlar ile değerleyerek önceki yılda olduğu gibi, maruz kalınan piyasa riskini faiz ve hisse senedi pozisyon riski ayrımında günlük olarak takip etmektedir. Şirket Yönetim Kurulu’nca, belirli dönemlerde portföyün yönetimine ilişkin stratejiler ve limitler belirlenmekte, menkul kıymet portöyü, portföy yöneticileri tarafından bu çerçevede yönetilmektedir. Ekonomik tablonun ve piyasaların durumuna göre bu limit ve politikalar değişim göstermekte, belirsizliğin hakim olduğu dönemlerde riskin asgari düzeye indirilmesine çalışılmaktadır. 39. FİNANSAL ARAÇLAR (GERÇEĞE UYGUN DEĞER AÇIKLAMALARI VE FİNANSAL RİSKTEN KORUNMA MUHASEBESİ ÇERÇEVESİNDEKİ AÇIKLAMALAR) Şirket, finansal araçların tahmini rayiç değerlerini hali hazırda mevcut piyasa bilgileri ve uygun değerleme yöntemlerini kullanarak belirlemiştir. Şirket’in finansal riskten korunma muhasebesi çerçevesindeki uygulaması bulunmamaktadır. 40. BİLANÇO TARİHİNDEN SONRAKİ OLAYLAR Avrasya Menkul Kıymetler Yatırım Ortaklığı A.Ş. ile Metro Yatırım Menkul Değerler A.Ş. arasındaki mevcut yatırım danışmanlığı sözleşmesi feshedilmiştir ve bunun yerine 14 Temmuz 2009 tarihinde portföy yönetim sözleşmesi imzalanmıştır. 30 AVRASYA MENKUL KIYMETLER YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. 30 HAZİRAN 2009 TARİHİNDE SONA EREN ARA HESAP DÖNEMİNE AİT MALİ TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR (Aksi belirtilmedikçe tutarlar Türk Lirası (“TL”) olarak ifade edilmiştir.) 41. FİNANSAL TABLOLARI ÖNEMLİ ÖLÇÜDE ETKİLEYEN YA DA FİNANSAL TABLOLARIN AÇIK, YORUMLANABİLİR VE ANLAŞILABİLİR OLMASI AÇISINDAN GEREKLİ OLAN DİĞER HUSUSLAR a) Türkiye Cumhuriyeti para birimi Yeni Türk Lirası’ndan (YTL), 01 Ocak 2009 tarihinden itibaren “Yeni” ibaresi kaldırılarak Türk Lirası (TL) olarak değiştirilmiştir. b) 28 Şubat 2009 Tarihli ve 27155 Sayılı T.C. Resmî Gazetesinde yayımlanan, Madde 32–(8) bendinde yapılan değişiklik üzerine, 6802 sayılı Gider Vergileri Kanununun 29’uncu maddesinin birinci fıkrasının (t) bendinde yer alan hususlara ilişkin olarak Menkul Kıymet Yatırım Ortaklıkları sermaye piyasalarında yaptıkları işlemler nedeniyle elde ettikleri kazançlar üzerinden Banka ve Sigorta Muameleleri Vergisinden (BSMV) müstesnadır. c) Mali Tablolar Şirket tarafından 13 Ağustos 2009 tarihinde onaylanmıştır. 31
