Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim

Deutsche Securities Menkul Değerler
Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren
Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tablolar ve
Sınırlı Denetim Raporu
14 Ağustos 2015
Bu rapor 1 sayfa sınırlı denetim raporu ve 17
sayfa ara dönem özet finansal tablolar ve
tamamlayıcı notlarından oluşmaktadır.
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
İçindekiler
Ara Dönem Özet Finansal Durum Tablosu (Bilanço)
Ara Dönem Özet Kapsamlı Kar veya Zarar ve Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu
Ara Dönem Özet Özkaynaklar Değişim Tablosu
Ara Dönem Özet Nakit Akış Tablosu
Ara Dönem Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Notlar
ARA DÖNEM FİNANSAL BİLGİLERE İLİŞKİN SINIRLI DENETİM RAPORU
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi Yönetim Kurulu’na,
Giriş
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi’nin (“Şirket”) 30 Haziran 2015 tarihli ilişikteki
özet finansal durum tablosunun, aynı tarihte sona eren altı aylık döneme ait özet kar veya zarar
tablosunun, özet diğer kapsamlı gelir tablosunun, özet özkaynaklar değişim tablosunun ve özet nakit
akış tablosu ile diğer açıklayıcı dipnotlarının (“ara dönem finansal bilgiler”) sınırlı denetimini
yürütmüş bulunuyoruz. Şirket yönetimi, söz konusu ara dönem finansal bilgilerin Kamu Gözetimi
Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (“KGK”) tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe
Standart'ı 34 (“TMS 34”) “Ara Dönem Finansal Raporlama” Standartı’na uygun olarak
hazırlanmasından ve gerçeğe uygun bir biçimde sunumundan sorumludur. Sorumluluğumuz,
yaptığımız sınırlı denetime dayanarak söz konusu ara dönem finansal bilgilere ilişkin bir sonuç
bildirmektir.
Sınırlı Denetimin kapsamı
Yaptığımız sınırlı denetim Sınırlı Bağımsız Denetim Standardı (“SBDS”) 2410 “Ara Dönem
Finansal Bilgilerin, İşletmenin Yıllık Finansal Tablolarının Bağımsız Denetimini Yürüten Denetçi
Tarafından Sınırlı Bağımsız Denetimi”ne uygun olarak yürütülmüştür. Ara dönem finansal bilgilere
ilişkin sınırlı denetim, başta finans ve muhasebe konularından sorumlu kişiler olmak üzere ilgili
kişilerin sorgulanması ve analitik prosedürler ile diğer sınırlı denetim prosedürlerinin
uygulanmasından oluşur. Ara dönem finansal bilgilerin sınırlı denetiminin kapsamı; Bağımsız
Denetim Standartları’na uygun olarak yapılan ve amacı finansal tablolar hakkında bir görüş
bildirmek olan bağımsız denetimin kapsamına kıyasla önemli ölçüde dardır. Sonuç olarak ara dönem
finansal bilgilerin sınırlı denetimi, denetim şirketinin, bir bağımsız denetimde belirlenebilecek tüm
önemli hususlara vakıf olabileceğine ilişkin bir güvence sağlamamaktadır. Bu sebeple, bir bağımsız
denetim görüşü bildirmemekteyiz.
Sonuç
Sınırlı denetimimize göre ilişikteki finansal tabloların, Şirket’in tüm önemli yönleriyle, TMS 34
“Ara Dönem Finansal Raporlama” Standartı’na uygun olarak hazırlanmadığı kanaatine varmamıza
sebep olacak herhangi bir husus dikkatimizi çekmemiştir.
Akis Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi
A member of KPMG International Cooperative
Funda Aslanoğlu, SMMM
Sorumlu Denetçi
14 Ağustos 2015
İstanbul, Türkiye
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihi İtibarıyla Özet Finansal Durum Tablosu (Bilanço)
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
VARLIKLAR
Dipnot
Dönen varlıklar
Nakit ve nakit benzerleri
Ticari alacaklar
- İlişkili taraflardan ticari alacaklar
- İlişkili olmayan taraflardan ticari alacaklar
Diğer alacaklar
Peşin ödenmiş giderler
4
6
11
Duran varlıklar
Finansal yatırımlar
Diğer alacaklar
Maddi duran varlıklar
Maddi olmayan duran varlıklar
Ertelenmiş vergi varlığı
Diğer duran varlıklar
5
7
7
10
Toplam varlıklar
Sınırlı
Denetimden
Geçmiş
30 Haziran
2015
Bağımsız
Denetimden
Geçmiş
31 Aralık
2014
100.326.567
28.425.747
71.534.796
3.866.222
67.668.574
160
365.864
102.518.186
31.294.686
70.915.918
3.825.572
67.090.346
796
306.786
12.267.400
393.229
11.011.100
125.502
228.589
508.760
220
15.289.089
392.728
14.210.702
165.483
260.666
259.290
220
112.593.967
117.807.275
75.069.530
71.518.645
71.223.553
295.092
27.977
548.374
2.466.115
74.706.611
70.482.362
65.494.689
4.987.673
27.977
546.145
2.731.627
1.346.077
1.120.038
508.419
2.357.247
374.380
918.500
516.476
516.476
521.897
521.897
516.476
521.897
37.007.961
9.000.000
8.409.615
7.749.913
5.192.657
6.655.776
42.578.767
9.000.000
8.409.615
6.569.992
5.170.031
13.429.129
112.593.967
117.807.275
KAYNAKLAR
Kısa vadeli yükümlülükler
Ticari borçlar
- İlişkili taraflara ticari borçlar
- İlişkili olmayan taraflara ticari borçlar
Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin borçlar
Dönem karı vergi yükümlülüğü
Kısa vadeli karşılıklar
- Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin kısa vadeli
karşılıklar
- Diğer kısa vadeli karşılıklar
Diğer kısa vadeli yükümlülükler
6
11
10
8
Uzun vadeli yükümlülükler
Uzun vadeli karşılıklar
- Çalışanlara sağlanan faydalara ilişkin uzun vadeli
karşılıklar
ÖZKAYNAKLAR
Ödenmiş sermaye
Sermaye enflasyon düzeltmesi farkı
Kardan ayrılan kısıtlanmış yedekler
Geçmiş yıllar karları
Net dönem karı
9
9
9
9
9
Toplam kaynaklar
Ekteki dipnotlar, bu ara dönem özet finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.
1
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Kar veya Zarar ve Diğer Kapsamlı Gelir Tablosu
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
Sınırlı
Denetimden
Geçmiş
1 Ocak30 Haziran
2015
Sınırlı
Denetimden
Geçmemiş
1 Nisan30 Haziran
2015
Sınırlı
Denetimden
Geçmiş
1 Ocak30 Haziran
2014
Sınırlı
Denetimden
Geçmemiş
1 Nisan30 Haziran
2014
4.252.805.093
(4.235.777.832)
17.027.261
2.061.043.522
(2.054.088.666)
6.954.856
4.021.095.236
(4.005.551.946)
15.543.290
1.960.997.753
(1.953.192.745)
7.805.008
(9.225.427)
(1.463.047)
19.516
(56.927)
6.301.376
(4.574.243)
(694.314)
14.011
(35.781)
1.664.529
(8.061.910)
(1.255.730)
125.571
(94.839)
6.256.382
(3.920.882)
(661.952)
881
(70.348)
3.152.707
Yatırım faaliyetlerinden gelirler
Yatırım faaliyetlerinden giderler
Finansal gelirler öncesi faaliyet karı
18.501
6.319.877
11.445
1.675.974
(1.556)
6.254.826
(9.409)
(1.556)
3.141.742
Finansal gelirler
Finansal giderler
Sürdürülen faaliyetler vergi öncesi kar
2.198.669
(180.589)
8.337.957
977.572
(14.472)
2.639.074
2.045.941
(143.606)
8.157.161
992.171
(100.707)
4.033.206
(1.682.181)
(1.937.308)
255.127
(540.730)
(635.869)
95.139
(1.641.735)
(1.779.031)
137.296
(809.823)
(843.653)
33.830
Sürdürülen faaliyetler dönem karı
6.655.776
2.098.344
6.515.426
3.223.383
Diğer kapsamlı gelirler
Kar veya zararda yeniden
sınıflandırılmayacaklar
Tanımlanmış fayda planları yeniden
ölçüm kazançları
Vergi etkisi
22.626
28.656
-
-
28.283
(5.657)
35.821
(7.165)
-
-
6.678.402
2.127.000
6.515.426
3.223.383
Kar ve Zarar Kısmı
Hasılat
Satışların maliyeti
Brüt kar
Dipnot
12
12
Genel yönetim giderleri
Pazarlama giderleri
Esas faaliyetlerden diğer gelirler
Esas faaliyetlerden diğer giderler
Esas faaliyet karı
Sürdürülen faaliyetler vergi gideri
- Dönem vergi gideri
- Ertelenmiş vergi geliri
Toplam kapsamlı gelir
10
10
Ekteki dipnotlar, bu ara dönem özet finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.
2
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Özkaynaklar Değişim Tablosu
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
Birikmiş Karlar
Ödenmiş
Sermaye
Sermaye
Düzeltme Farkları
Kardan Ayrılan
Kısıtlanmış Yedekler
Geçmiş Yıllar
Karları
Net Dönem
Karı
Toplam
Özkaynaklar
1 Ocak 2014
Transferler
Toplam kapsamlı gelir
Temettüler
9.000.000
-
8.409.615
-
5.410.904
1.159.088
-
5.160.314
11.313.648
(11.313.648)
12.472.736
(12.472.736)
6.515.426
-
40.453.569
6.515.426
(11.313.648)
30 Haziran 2014
9.000.000
8.409.615
6.569.992
5.160.314
6.515.426
35.655.347
9.000.000
-
8.409.615
-
6.569.992
1.179.921
-
5.170.031
12.249.208
22.626
(12.249.208)
13.429.129
(13.429.129)
6.655.776
-
42.578.767
6.678.402
(12.249.208)
9.000.000
8.409.615
7.749.913
5.192.657
6.655.776
37.007.961
Dipnot
1 Ocak 2015
Transferler
Toplam kapsamlı gelir
Temettüler
30 Haziran 2015
9
9
Ekteki dipnotlar, bu ara dönem özet finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.
3
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait Özet
Nakit Akış Tablosu
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
Dipnot
İşletme faaliyetlerinden sağlanan nakit akışları:
Dönem karı
Dönem net karı mutabakatı ile ilgili düzeltmeler
Amortisman ve itfa giderleri ile ilgili düzeltmeler
Karşılıklar ile ilgili düzeltmeler
Vergi gideri/geliri ile ilgili düzeltmeler
Yatırım ya da finansman faaliyetlerinden kaynaklanan nakit
akışlarına neden olan diğer kalemlere ilişkin düzeltmeler
Kar/zarar mutabakatı ile ilgili diğer düzeltmeler
10
İşletme sermayesinde gerçekleşen değişimler:
Ticari alacaklardaki (artış)/azalışla ilgili düzeltmeler
Ticari ve diğer borçlardaki artış/(azalış)
Faaliyetlerle ilgili diğer alacaklardaki (artış)/azalışla ilgili
düzeltmeler
Faaliyetlerle ilgili diğer borçlardaki artış/(azalışla) ilgili
düzeltmeler
Vergi ödemeleri
Diğer nakit girişleri/(çıkışları)
Esas faaliyetlerden kaynaklanan nakit girişleri
Sınırlı
Denetimden
Geçmiş
1 Ocak30 Haziran
2015
Sınırlı
Denetimden
Geçmiş
1 Ocak30 Haziran
2014
6.655.776
6.515.426
130.858
430.383
1.682.181
226.578
374.939
1.641.735
29.307
1.555
566.986
(618.878)
1.036.283
(17.642.525)
18.509.078
3.141.160
(5.768.708)
(410.081)
(1.935.079)
(701.817)
9.440.093
(137.468)
(1.308.110)
(1.771.783)
1.207.703
Yatırım faaliyetleri:
Maddi ve maddi olmayan duran varlık alımından kaynaklanan
nakit çıkışları
Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan nakit çıkışları
7
7
(58.800)
(58.800)
(105.500)
(105.500)
Finansman faaliyetleri:
Ödenen temettüler
Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışları
9
9
(12.249.208)
(12.249.208)
(11.313.648)
(11.313.648)
Nakit ve nakit benzerlerindeki net azalış
Dönem başı nakit ve nakit benzerleri
30 Haziran itibarıyla nakit ve nakit benzerleri
4
4
(2.867.915)
31.286.075
28.418.160
(10.211.445)
39.883.078
29.671.633
Ekteki dipnotlar, bu ara dönem özet finansal tabloların tamamlayıcı bir parçasıdır.
4
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
1
Şirket’in organizasyonu ve faaliyet konusu
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi (“Deutsche Securities” veya “Şirket”), 7 Kasım
1990 tarihinde Mert Menkul Kıymetler A.Ş. ünvanı ile kurulmuştur. Şirket ünvanı, 21 Aralık 1994
tarihinde Bender Menkul Değerler A.Ş. ve sonrasında da 6 Aralık 2006 tarihinde Deutsche Securities
Menkul Değerler A.Ş. olarak değiştirilmiştir. Deutsche Securities’in faaliyet amacı, 6362 sayılı Sermaye
Piyasası Kanununu ve diğer ilgili mevzuat hükümleri çerçevesinde yatırım hizmetleri faaliyetleri ile
konuyla ilgili diğer yan hizmetleri sunmaktır. Şirket'in 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu çerçevesinde
faaliyetlere başlayabilmesi Sermaye Piyasası Kurulu'nun iznine tabi tutulmuştur.
Deutsche Securities Menkul Değerler A.Ş.’nin yetki belgelerinin 6362 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu ve
Sermaye Piyasası Kurulu'nun (SPK) III-37.1 sayılı "Yatırım Hizmetleri ile Yan Hizmetlere İlişkin Esaslar
Hakkında Tebliğ"i ve III-39.1 sayılı "Yatırım Kuruluşlarının Kuruluş ve Faaliyet Esasları Hakkında
Tebliğ”i çerçevesinde yenilenmesine ilişkin olarak Sermaye Piyasası Kurulu'na yapılan başvuru
neticesinde, SPK'nın 1 Haziran 2015 tarih ve 14 sayılı toplantısında alınan karar doğrultusunda Şirket
"Geniş Yetkili Aracı Kurum" olarak yetkilendirilmiştir.
Bu çerçevede Şirket’in 1 Haziran 2015 tarihinden itibaren İşlem Aracılığı Faaliyeti (Kaldıraçlı Alım Satım
İşlemleri hariç), Portföy Aracılığı Faaliyeti, Diğer Türev Araçlar (sadece Varant Piyasa Yapıcılık ) ve
Sınırlı Saklama faaliyetlerinde bulunmasına izin verilmiştir.
Şirket, SPK’nın “Aracı Kuruluş Varantlarının Kurul Kaydına Alınmasına ve Alım Satım İşlemlerine
İlişkin Esaslar” tebliği çerçevesinde 27 Ocak 2010 tarihinde Deutsche Bank AG ile “Ana Aracılık ve
Piyasa Yapıcılığı Sözleşme”si imzalamıştır. Bu anlaşmaya istinaden Şirket, Deutsche Bank AG’nin Borsa
İstanbul A.Ş. (“BİAŞ”)’nda ihraç ettiği varant işlemlerinde piyasa yapıcısı olarak hareket etmektedir.
Şirket’in 30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla çalışan sayısı 21 (31 Aralık 2014: 20)’dir. Şirket’in merkezi,
Esentepe Mah, Büyükdere Caddesi Tekfen Tower No: 209 Kat: 18 Şişli/İstanbul adresinde bulunmaktadır.
Şirket’in 30 Haziran 2015 tarihli finansal tabloları 14 Ağustos 2015 tarihinde Yönetim Kurulu tarafından
onaylanmıştır.
2
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar
Şirket’in finansal tablolarının hazırlanmasında uygulanan belli başlı muhasebe politikaları aşağıdaki
gibidir:
2.1
Ara dönem özet finansal tabloların sunumuna ilişkin temel esaslar
İlişikteki ara dönem finansal tablolar SPK’nın 13 Haziran 2013 tarih ve 28676 sayılı Resmi Gazete’de
yayımlanan Seri II, 14.1 No’lu “Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği”
(“Tebliğ”) hükümlerine uygun olarak hazırlanmıştır.
Şirket Tebliğin 5. Maddesine göre Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu (“KGK”)
tarafından yayımlanan Türkiye Muhasebe Standartları’nı / Türkiye Finansal Raporlama Standartları ile
bunlara ilişkin ek ve yorumları, tümü (“TMS”) uygulamaktadır.
Şirket, 30 Haziran 2015 tarihinde sona eren ara döneme ilişkin özet finansal tablolarını Türkiye Muhasebe
Standardı No. 34 ”Ara Dönem Finansal Raporlama” kriterlerine uygun olarak hazırlamıştır.
5
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
2
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı)
2.1
Ara dönem özet finansal tabloların sunumuna ilişkin temel esaslar (devamı)
Şirket’in ara dönem özet finansal tabloları yılsonu finansal tablolarının içermesi gerekli olan açıklama ve
dipnotların tamamını içermemektedir ve bu sebeple Şirket’in 31 Aralık 2014 tarihli finansal tabloları ile
beraber okunmalıdır.
Finansal tabloların TMS’ye uygun olarak hazırlanması, varlık ve yükümlülükler ile şarta bağlı varlık ve
yükümlülüklere ilişkin açıklayıcı notları etkileyecek belirli varsayımların ve önemli muhasebe
tahminlerinin kullanılmasını gerektirmektedir. Bu tahminler, yönetimin mevcut olaylar ve aksiyonlar
çerçevesinde en iyi tahminlerine dayansa da, fiili sonuçlar tahmin edilenden farklı gerçekleşebilir.
Karmaşık ve daha ileri derecede bir yorum gerektiren varsayım ve tahminlerin finansal tablolar üzerinde
önemli etkisi bulunabilir. 30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla sona eren ara dönem özet finansal tabloların
hazırlanmasında kullanılan varsayım ve önemli muhasebe tahminlerinde değişiklik olmamıştır.
2.2
Karşılaştırmalı bilgiler
İlişikteki finansal tablolar, Şirket’in finansal durumu, performansı ve nakit akışındaki eğilimleri
belirleyebilmek amacıyla, önceki dönemle karşılaştırmalı hazırlanmaktadır. Finansal tabloların
kalemlerinin gösterimi veya sınıflandırılması değiştiğinde karşılaştırılabilirliği sağlamak amacıyla, önceki
dönem finansal tabloları da buna uygun olarak yeniden sınıflandırılmakta ve bu hususlara ilişkin olarak
açıklama yapılmaktadır.
30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla hazırlanan finansal tablolar bir önceki dönem olan 31 Aralık 2014 ve 30
Haziran 2014 tarihli finansal bilgiler ile karşılaştırılmalı sunulmuştur.
2.3
30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla yeni ve henüz yürürlükte olmayan standartlar ve yorumlar
TFRS 9 Finansal Araçlar – Sınıflandırma ve Ölçümleme
Aralık 2012’de yayınlanan değişiklikle yeni standart, 1 Ocak 2018 tarihi ve sonrasında başlayan yıllık
hesap dönemleri için geçerli olacaktır. TFRS 9 Finansal Araçlar standardının ilk safhası finansal
varlıkların ve yükümlülüklerin ölçülmesi ve sınıflandırılmasına ilişkin yeni hükümler getirmektedir. TFRS
9’da yapılan değişiklikler esas olarak finansal varlıkların sınıflama ve ölçümünü ve gerçeğe uygun değer
farkı kar veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak sınıflandırılan finansal yükümlülüklerin ölçümünü
etkileyecektir ve bu tür finansal yükümlülüklerin gerçeğe uygun değer değişikliklerinin kredi riskine
ilişkin olan kısmının diğer kapsamlı gelir tablosunda sunumunu gerektirmektedir. Standardın erken
uygulanmasına izin verilmektedir. Şirket, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini
değerlendirmektedir.
2.4
Geçerli ve raporlama para birimi
Şirket’in finansal tabloları, faaliyette bulunduğu temel ekonomik çevrede geçerli olan para birimi (işlevsel
para birimi) ile sunulmuştur. Şirket’in finansal durumu ve faaliyet sonucu, Şirket’in geçerli para birimi ve
raporlama para birimi olan Türk Lirası (“TL”) cinsinden ifade edilmiştir.
6
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
2
Finansal tabloların sunumuna ilişkin esaslar (devamı)
2.5
Kur değişiminin etkileri
Yabancı para cinsinden yapılan işlemler, işlem tarihindeki yabancı para kuru ile TL’ye çevrilmektedir.
Yabancı para cinsinden olan parasal varlıklar ve borçlar, raporlama tarihinde geçerli kur üzerinden dönem
sonunda TL’ye çevrilmektedirler. Bu işlemler sonucunda oluşan kur farkları dönem kar/zararına
yansıtılmaktadır.
Şirket tarafından kullanılan 30 Haziran 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihli kur bilgileri aşağıdaki gibidir:
30 Haziran 2015
2,6863
2,9822
Amerikan Doları
Avro
3
31 Aralık 2014
2,3189
2,8207
Faaliyetlerin mevsimsel değişimi
Şirket’in operasyonları, sezona göre önemli değişim göstermemektedir. 30 Haziran 2015 tarihinde sona
eren altı aylık ara dönemde Şirket’in gelirlerini oluşturan 17.027.261 TL, devlet tahvili satış gelirleri ve
pay piyasası ,VIOP, varant işlemleri aracılık komisyonu gelirlerinden oluşmaktadır (30 Haziran 2014:
15.543.290 TL). Aynı dönem içinde 9.225.427 TL tutarında genel yönetim gideri mevcuttur (30 Haziran
2014: 8.061.910 TL).
4
Nakit ve nakit benzerleri
Ters repo alacakları
Banka mevduatı-Vadesiz
30 Haziran 2015
28.410.587
15.160
31 Aralık 2014
31.282.611
12.075
28.425.747
31.294.686
30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla nakit ve nakit benzerleri 28.410.587 TL tutarında geri satım taahhütlü
menkul kıymetleri (“ters repoları”) içermektedir (31 Aralık 2014: 31.282.611 TL). 30 Haziran 2015 tarihi
itibarıyla ters repo işlemlerine uygulanan faiz oranı %9,75’tir (31 Aralık 2014: %10,05).
30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla banka mevduatının üzerinde herhangi bir blokaj bulunmamaktadır.
Şirket’in 30 Haziran 2015 ve Şirket’in 30 Haziran 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ait nakit
akış tablolarında nakit ve nakit benzerleri toplamından faiz tahakkukları düşülerek gösterilmektedir:
Nakit ve nakit benzerleri
Faiz tahakkukları (-)
30 Haziran 2015
30 Haziran 2014
31 Aralık 2014
28.425.747
(7.587)
29.678.687
(7.054)
31.294.686
(8.611)
28.418.160
29.671.633
31.286.075
7
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
5
Finansal yatırımlar
Uzun vadeli finansal yatırımlar:
31 Aralık 2014
30 Haziran 2015
İştirak oranı Kayıtlı değeri İştirak oranı Kayıtlı değeri
Satılmaya hazır finansal varlıklar
Borsa İstanbul A.Ş. (*)
İstanbul Takas ve Saklama Bankası A.Ş
(“Takasbank”) (**)
- Maliyet
%0,04
159.711
%0,04
159.711
%0,03
233.518
255.656
%0,03
233.017
255.656
- Değer düşüklüğü
(*)
(**)
6
(22.138)
(22.639)
393.229
392.728
BIST hisseleri Borsa İstanbul A.Ş.’nin 4 Temmuz 2013 tarihli toplantısında alınan karara istinaden hesaplara
geçirilmiştir. Tutar maliyet bedeli ile izlenmektedir.
İstanbul Takas ve Saklama Bankası A.Ş.-Takasbank hisseleri maliyet değeri yöntemine göre
muhasebeleştirilmiştir. 14 Haziran 2013 tarihinde 60.000 TL tutarında bedelli ve 14 Haziran 2013 ve 26 Haziran
2014 tarihlerinde sırasıyla 60.000 ve 40.000 TL tutarında bedelsiz hisse senedi yatırımı yapılmıştır.
Ticari alacak ve borçlar
Kısa vadeli ticari alacaklar
VİOP işlem teminatları (*)
İlişkili taraflardan alacaklar (Not 10) (**)
Diğer ticari alacaklar
Kısa vadeli ticari borçlar
VİOP işlem borçları (*)
Operasyonel hizmetlere ilişkin borçlar (Not 10) (***)
Kısa vadeli diğer ticari borçlar
Müşterilere borçlar
30 Haziran 2015
67.668.574
3.866.222
-
31 Aralık 2014
67.088.903
3.825.572
1.443
71.534.796
70.915.918
30 Haziran 2015
67.668.574
3.717.584
981
131.506
31 Aralık 2014
67.088.903
3.170.262
3
223.194
71.518.645
70.482.362
(*)
Şirket’in ticari alacak ve ticari borçlarında yer alan tutarlar, müşteriler adına VİOP’da tutulan nakit teminat
tutarıdır. Ticari alacaklar VİOP takas alacaklarını, ticari borçlar ise müşterilere olan borç tutarını ifade
etmektedir.
(**)
Şirket satış elemanlarının, diğer grup şirketlerinin gerçekleştirdiği işlemlerde verdikleri pay piyasası aracılık
hizmetlerinden doğan alacaklar ile hisse ve varant işlemi komisyon alacaklarından oluşmaktadır.
(***) Şirket’in operasyonel faaliyetleri için Deutsche Bank A.G.’den ve Deutsche Bank A.Ş.’den aldığı hizmetlere
ilişkin borçlardır.
8
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
7
Maddi ve maddi olmayan duran varlıklar
30 Haziran 2015 tarihinde sona eren altı aylık ara hesap döneminde maddi duran varlık alımı
gerçekleşmemiştir (30 Haziran 2014: 74.517 TL tutarında maddi duran varlık alımı gerçekleştirmiştir).
30 Haziran 2015 tarihinde sona eren altı aylık ara hesap döneminde maddi duran varlıklar için 39.978
TL’lik amortisman oluşmuştur (30 Haziran 2014: 139.449 TL).
30 Haziran 2015 tarihinde sona eren altı aylık ara hesap döneminde 58.800 TL (30 Haziran 2014: 30.983
TL) tutarında maddi olmayan duran varlık alımı gerçekleştirmiştir.
30 Haziran 2015 tarihinde sona eren altı aylık ara hesap döneminde maddi olmayan duran varlıklar için
90.880 TL’lik itfa payı oluşmuştur (30 Haziran 2014: 87.129 TL).
8
Karşılıklar, koşullu varlık ve yükümlülükler
(a)
Karşılıklar
Diğer kısa vadeli karşılıklar
Diğer kısa vadeli karşılıklar
Gider karşılıkları
İlişkili taraflara borç karşılıkları (*)
30 Haziran 2015
437.384
682.654
31 Aralık 2014
374.380
-
1.120.038
374.380
(*) İlişkili taraflara borç karşılıkları, Deutsche Bank AG üst düzey yöneticilerinin Şirket'e sağladığı global ve
bölgesel yönetim, liderlik ve koordinasyon faaliyetleri karşılığında ödenen yönetim servis hizmeti ve bilgi işlem
proje hizmetleri için ayrılan karşılıkları içermektedir.(31 Aralık 2014: Bulunmamaktadır.)
(b)
Teminat mektupları
Üçüncü şahıslara verilen teminat mektupları aşağıdaki gibidir:
Verilen teminat mektupları
Borsa İstanbul A.Ş.(“BİST”)
Takasbank
Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”)
9
30 Haziran 2015
8.177.000
1.071.000
1.776
31 Aralık 2014
7.587.000
1.071.000
1.776
9.249.776
8.659.776
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
9
Özkaynaklar
Ödenmiş sermaye
Şirket’in ödenmiş sermayesi 9.000.000 TL (31 Aralık 2014: 9.000.000 TL) olup her biri 1 TL nominal
değerli 9.000.000 (31 Aralık 2014: 9.000.000) adet hisseye bölünmüştür.
Şirket’in 30 Haziran 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerindeki hissedarları ve sermaye içindeki payları tarihi
değerlerle aşağıdaki gibidir:
30 Haziran 2015
31 Aralık 2014
TL
TL
Pay (%)
Pay (%)
Hissedarlar
Deutsche Bank A.G.
Diğer
8.999.996
4
100
-
8.999.996
4
100
-
100
9.000.000
8.409.615
100
Sermaye düzeltmesi farkları
9.000.000
8.409.615
Ödenmiş sermaye
17.409.615
17.409.615
Sermaye düzeltme farkları ödenmiş sermayeye yapılan nakit ve nakit benzeri ilavelerin 31 Aralık 2004
tarihine kadar enflasyona göre düzeltilmiş toplam tutarları ile enflasyon düzeltmesi öncesindeki tutarları
arasındaki farkı ifade eder.
Kardan ayrılmış kısıtlanmış yedekler
Yasal yedekler
Türk Ticaret Kanunu’na göre yasal yedek akçeler; birinci ve ikinci tertip yasal yedek akçelerden
oluşmaktadır. Birinci tertip yasal yedek akçeler, Şirket sermayesinin %20’sine ulaşıncaya kadar, dönem
karının %5’i oranında ayrılmaktadır. İkinci tertip yasal yedek akçeler, şirket sermayesinin %5’ini aşan tüm
kar payı dağıtımlarının %10’u oranında ayrılmaktadır. Birinci ve ikinci yasal yedek akçeler, toplam
sermayenin %50’sini aşmadığı sürece dağıtılamaz; ancak ihtiyari yedek akçelerin tükenmesi halinde
zararların karşılanmasında kullanılabilir. 30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla Şirket’in kardan ayrılmış
kısıtlanmış yedekleri 7.749.913 TL tutarındadır (31 Aralık 2014: 6.569.992 TL).
Şirket’in 27 Mart 2015 tarihinde yapılan 2014 mali yılına ilişkin olağan genel kurul toplantısında alınan
karar doğrultusunda dağıtımına karar verilmiş ve 1.179.921 TL yasal yedek akçe olarak ayrılmıştır.
Geçmiş yıllar karları
30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla, Şirket’in geçmiş yıllar karları 5.192.657 TL’dir (31 Aralık 2014:
5.170.031 TL tutarındadır). Geçmiş yıllar karları, 30 Haziran 2015 tarihinde transfer edilen 22.626 TL
tutarındaki aktüeryal kazanç tutarını da içermektedir.
Şirket’in 27 Mart 2015 tarihinde yapılan 2014 mali yılına ilişkin olağan genel kurul toplantısında
12.249.208 TL ortaklara temettü dağıtılmasına karar verilmiş olup, 15 Mayıs 2015 tarihinde ödemesi
gerçekleşmiştir.
10
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
10
Vergi varlık ve yükümlülükleri
Tahakkuk eden gelir vergisi
Peşin ödenen vergiler
Dönem karı vergi yükümlülüğü
Cari dönem vergi gideri
Ertelenmiş vergi geliri
Toplam vergi gideri
30 Haziran 2015
(1.937.308)
1.388.934
31 Aralık 2014
(3.385.939)
2.839.794
(548.374)
(546.145)
1 Ocak30 Haziran 2015
(1.937.308)
255.127
1 Ocak30 Haziran 2014
(1.779.031)
137.296
(1.682.181)
(1.641.735)
Cari dönem vergi gideri ile Şirket’in yasal vergi oranı kullanılarak hesaplanan vergi giderinin mutabakatı:
Vergi öncesi kar
%20 vergi oranı ile oluşan vergi gideri
İlaveler
1 Ocak30 Haziran 2015
8.337.957
1 Ocak30 Haziran 2014
8.157.161
(1.667.591)
(14.590)
(1.631.432)
(10.302)
(1.682.181)
(1.641.735)
5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu, pek çok hükmü 1 Ocak 2006 tarihinden geçerli olmak üzere,
21 Haziran 2006 tarihli ve 26205 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe girmiştir. Buna göre
Türkiye’de, kurumlar vergisi oranı 2015 yılı için %20 (2014 yılı için %20)’dir. Kurumlar vergisi oranı
kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirim kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi,
vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve indirimlerin indirilmesi sonucu
bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kar dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir.
Türkiye’deki bir işyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden dar mükellef kurumlar ile
Türkiye’de yerleşik kurumlara ödenen kâr paylarından (temettüler) stopaj yapılmaz. Bunların dışında
kalan kişi ve kurumlara yapılan temettü ödemeleri %15 oranında stopaja tabidir. Kârın sermayeye ilavesi,
kâr dağıtımı sayılmaz ve stopaj uygulanmaz.
Kurumlar üçer aylık mali karları üzerinden %20 oranında geçici vergi hesaplar ve o dönemi izleyen ikinci
ayın 14’üncü gününe kadar beyan edip 17’nci günü akşamına kadar öderler. Yıl içinde ödenen geçici vergi
o yıla ait olup izleyen yıl verilecek kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanacak kurumlar
vergisinden mahsup edilir. Mahsuba rağmen ödenmiş geçici vergi tutarı kalması durumunda bu tutar
nakden iade alınabileceği gibi devlete karşı olan diğer mali borçlara da mahsup edilebilir.
En az iki yıl süre ile elde tutulan iştirak hisseleri ile gayrimenkullerin satışından doğan kârların %75’i,
Kurumlar Vergisi Kanunu'nda öngörüldüğü şekilde sermayeye eklenmesi veya 5 yıl süreyle
özkaynaklarda tutulması şartı ile vergiden istisnadır.
Türk vergi mevzuatına göre beyanname üzerinde gösterilen mali zararlar 5 yılı aşmamak kaydıyla dönem
kurum kazancından indirilebilirler.
11
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
10
Vergi varlık ve yükümlülükleri (devamı)
Türkiye’de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama
bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü
ayın 25’inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Bununla beraber, vergi
incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit
edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.
Ertelenmiş vergiler
Ertelenmiş vergi varlıkları
Ertelenmiş vergi yükümlülükleri (-)
30 Haziran 2015
530.188
(21.428)
31 Aralık 2014
288.603
(29.313)
508.760
259.290
Ertelenmiş vergi varlıkları, net
İleriki dönemlerde gerçekleşecek geçici farklar üzerinden hesaplanan ertelenen vergi varlıkları ve
yükümlülükleri için uygulanan oran %20’dir (31 Aralık 2014: %20).
30 Haziran 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla ertelenen vergi varlık ve yükümlülüklerini oluşturan
kalemler aşağıdaki gibidir:
Çalışanlara sağlanan faydalar
Gider karşılıkları
30 Haziran 2015
Ertelenmiş
Birikmiş
vergi
geçici
varlıkları/
farklar yükümlülükleri
1.862.553
372.511
788.382
157.677
31 Aralık 2014
Ertelenmiş
Birikmiş
vergi
geçici
varlıkları/
farklar yükümlülükleri
1.397.933
279.587
45.078
9.016
530.188
288.603
Ertelenmiş vergi varlıkları
Maddi ve maddi olmayan varlıklar vergi
matrahı ile kayıtlı değer farkı
107.142
(21.428)
146.563
(29.313)
Ertelenmiş vergi yükümlülüğü
(21.428)
(29.313)
Ertelenmiş vergi varlıkları, net
508.760
259.290
12
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
11
İlişkili taraflar
a)
30 Haziran 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla ilişkili taraflarla bakiyeler aşağıdaki gibidir:
İlişkili kuruluşlardaki hazır değerler
Deutsche Bank A.Ş.-ters repo alacakları
Deutsche Bank A.Ş.-banka mevduatları
30 Haziran 2015 31 Aralık 2014
28.410.587
31.282.611
259
916
28.410.846
İlişkili taraflardan ticari alacaklar
31.283.527
30 Haziran 2015 31 Aralık 2014
Deutsche Bank A.G. London Branch (Hisse senedi, varant, VİOP
aracılık hizmet alacakları)
DB AG Hong Kong Branch
Deutsche Bank Securities Inc.
DB AG Cayman Islands Branch
Deutsche Securities Australia Limited
Deutsche Securities Inc.
Deutsche Securities-İsrael Ltd. (Operasyonel faaliyet hizmetleri)
İlişkili taraflara ticari borçlar
Deutsche Bank A.G. London Branch (VİOP işlem teminatları)
Deutsche Bank A.G. London Branch (Yönetim ve bilgi işlem
hizmeti)
Deutsche Bank A.G. (Bilgi işlem hizmeti)
Deutsche Bank A.Ş. (Operasyonel faaliyet hizmetleri)
Deutsche Bank Aktiengesellschaft, Filiale Dubai (Yönetim hizmeti)
Deutsche Bank Securities Inc. (Yönetim hizmeti)
İlişkili taraflara borç ve gider karşılıkları
DB AG London Branch
Deutsche Bank Aktiengesellschaft, Filiale Dubai
Deutsche Bank Securities Inc.
Deutsche Bank A.G.
2.676.455
540.548
455.705
99.797
53.897
39.820
-
2.733.823
475.424
413.187
64.221
47.036
21.771
70.110
3.866.222
3.825.572
30 Haziran
2015
67.505.969
31 Aralık
2014
62.324.427
1.800.153
317.082
851.798
351.659
396.892
1.702.666
299.910
459.672
332.615
375.398
71.223.553
65.494.689
30 Haziran 2015 31 Aralık 2014
424.128
119.759
126.813
11.954
682.654
13
-
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
11
İlişkili taraflar(devamı)
b)
30 Haziran 2015 ve 30 Haziran 2014 tarihinde sona eren ara hesap dönemlerine ait ilişkili
taraflardan alınan faiz ve hizmet gelirleri aşağıdaki gibidir:
1 Ocak1 Ocak30 Haziran 2015 30 Haziran 2014
İlişkili taraflardan faiz gelirleri
Deutsche Bank A.Ş.
İlişkili taraflardan hizmet gelirleri
Deutsche Bank A.G. London (Hisse, varant, VİOP aracılık
hizmetleri)
DB AG Hong Kong Branch
DB AG Cayman Islands Branch
Deutsche Securities Australia Limited
Deutsche Bank Securities Inc.
Deutsche Securities Inc.
Deutsche Bank A.G. Geneva (Hisse senedi aracılık hizmetleri)
Deutsche Bank A.Ş. (Hisse senedi aracılık hizmetleri)
c)
1.608.634
1.656.332
1.608.634
1.656.332
1 Ocak30 Haziran
2015
1 Ocak30 Haziran
2014
16.173.346
37.904
31.899
4.167
18.862
16.803
17.999
47
15.303.779
2.472
351
16.301.027
15.306.602
30 Haziran 2015 ve 30 Haziran 2014 tarihlerinde sona eren ara hesap dönemlerine ait ilişkili
taraflara olan hizmet giderleri aşağıdaki gibidir:
İlişkili taraflara hizmet giderleri
Deutsche Bank A.Ş. (Operasyonel faaliyet hizmetleri)
Deutsche Bank A.G. London (Yönetim, bilgi işlem servis ücreti)
Deutsche Bank A.G. Filiale Dubai (Yönetim, servis ücreti)
Deutsche Bank Securities Inc. (Yönetim, servis ücreti)
Deutsche Bank A.G. (Bilgi işlem servis ücreti)
1 Ocak1 Ocak30 Haziran 2015 30 Haziran 2014
1.667.449
958.281
424.128
355.568
119.759
142.347
126.813
58.144
11.955
-
2.350.104
d)
1.514.339
Yönetim kuruluna ve üst düzey yöneticilere verilen ücretler:
Yönetim kurulu başkan ve üyeleriyle genel müdür, genel müdür yardımcıları gibi üst yöneticilere cari
dönemde sağlanan ücret ve benzeri menfaatlerin toplam tutarı 1.387.039 TL’dir (30 Haziran 2014:
1.899.053 TL).
14
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
12
Hasılat ve satışların maliyeti
1 Ocak1 Nisan1 Ocak1 Nisan30 Haziran 2015 30 Haziran 2015 30 Haziran 2014 30 Haziran 2014
Satışlar
Devlet tahvili satışları
Hizmetler
Pay piyasası işlemleri aracılık komisyonu
VIOP işlemleri aracılık komisyonu
Varant işlemleri aracılık komisyon geliri
Hizmet gelirinden indirimler
Müşteri komisyon iadeleri
4.235.777.832
4.235.777.832
17.027.261
8.963.834
6.993.405
1.070.022
-
2.054.088.666
2.054.088.666
6.954.856
3.562.758
2.910.050
482.048
-
4.005.551.946
4.005.551.946
15.543.290
8.025.537
6.678.646
839.107
-
1.953.192.745
1.953.192.745
7.805.008
3.819.817
3.557.965
427.226
-
Toplam satış geliri
4.252.805.093
2.061.043.522
4.021.095.236
1.960.997.753
Satışların maliyeti (-)
Devlet tahvili satışlarının maliyeti
(4.235.777.832)
(2.054.088.666)
(4.005.551.946)
(1.953.192.745)
Toplam satış maliyeti (-)
(4.235.777.832)
(2.054.088.666)
(4.005.551.946)
(1.953.192.745)
17.027.261
6.954.856
15.543.290
7.805.008
Brüt kar
15
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
13
Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi
13.1 Döviz pozisyonu riski
30 Haziran 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla Şirket tarafından tutulan yabancı para varlıklar ve
borçların orijinal bakiyeleri ve toplam TL karşılıkları aşağıdaki gibidir:
30 Haziran 2015
31 Aralık 2014
TL karşılığı
Avro
TL karşılığı
Avro
Ticari alacaklar
3.018.221
1.012.079
3.493.681
1.238.586
Toplam varlıklar
3.018.221
1.012.079
3.493.681
1.238.586
Ticari borçlar
Kısa vadeli karşılıklar
2.865.786
704.283
960.964
236.162
2.710.592
45.078
960.964
15.981
Toplam yükümlülükler
3.570.069
1.197.126
2.755.670
976.945
Net yabancı para pozisyonu
(551.848)
(185.047)
718.011
261.641
Aşağıdaki tablo, Şirket’in Avro ve diğer kurlarındaki %10’luk değişime olan duyarlılığını göstermektedir.
Bu tutarlar Avro’nun TL karşısında %10 oranında değer artışının/azalışının kar zarar tablosundaki etkisini
ifade eder. Bu analiz sırasında tüm değişkenlerin özellikle faiz oranlarının sabit kalacağı varsayılmıştır.
Döviz kuru duyarlılık analiz tablosu
30 Haziran 2015
Kar/Zarar
30 Haziran 2014
Kar/Zarar
Yabancı
paranın
değer
kazanması
Yabancı
paranın
değer
kaybetmesi
Yabancı
paranın
değer
kazanması
Yabancı
paranın
değer
kaybetmesi
Avro kurunun %10 değişmesi halinde
1- Avro net varlık / yükümlülüğü
2- Avro riskinden korunan kısım (-)
(55.185)
-
55.185
-
57.036
-
(57.036)
-
3- Avro Net Etkisi (1+2) (*)
(55.185)
55.185
57.036
(57.036)
(*) Özkaynak etkisi kar zarar etkisiyle aynıdır.
16
Deutsche Securities Menkul Değerler Anonim Şirketi
30 Haziran 2015 Tarihinde Sona Eren Altı Aylık Ara Hesap Dönemine Ait
Özet Finansal Tabloları Tamamlayıcı Dipnotlar
(Para Birimi: Türk Lirası (“TL”))
13
Finansal araçlardan kaynaklanan risklerin niteliği ve düzeyi (devamı)
13.2 Sermaye yönetimi
6362 sayılı SPK’nın III-37.1 sayılı "Yatırım Hizmetleri ile Yan Hizmetlere İlişkin Esaslar Hakkında
Tebliğ"i ve III-39.1 sayılı "Yatırım Kuruluşlarının Kuruluş ve Faaliyet Esasları Hakkında Tebliğ"i
çerçevesinde mülga 2499 sayılı Sermaye Piyasası Kanunu uyarınca verilmiş olan yetki belgelerinin
yenilenmesine ilişkin olarak, şirketin Sermaye Piyasası Kurulu'na yapmış olduğu başvuru neticesinde
Şirket "Geniş Yetkili Aracı Kurum" olarak yetkilendirilmiştir.
Sermaye Yeterliliği Tebliği ile faaliyet iznine bağlı olarak "dar yetkili" aracı kurumların 2.000.000 TL,
"kısmi yetkili" aracı kurumların 10.000.000 TL ve "geniş yetkili" aracı kurumların 25.000.000 TL, asgari
özsermayeye sahip olması gerektiği hükme bağlanmıştır. Bu hükme istinaden Şirket’in sahip olması
gereken asgari özsermaye yükümlülüğü 25.000.000 TL tutarındadır.
İlaveten, Şirket ana ortağı olan, Deutsche Bank A.G.’nin Türkiye’de varant ihracında piyasa yapıcısı
olarak yer almaktadır. Piyasa yapıcısı aracı kurumların, “Aracı Kuruluş Varantlarının Kurul Kaydına
Alınmasına ve Alım Satım İşlemlerine İlişkin Esaslar Tebliği”nin 17. Maddesine göre özsermayesinin 15
milyon TL’den fazla olması gerekmektedir.
Deutsche Securities Menkul Değerler A.Ş.’nin 30 Haziran 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla
tebliğ 34 uyarınca sahip olduğu özsermayesi her iki yönden de belirlenen asgari kriterleri sağlamaktadır.
Şirket, Sermaye Piyasası Kurulu’nun Seri: V, No: 34 sayılı Aracı Kurumların Sermayelerine ve Sermaye
Yeterliliğine İlişkin Esaslar Tebliği’nde Değişiklik Yapılmasına Dair Tebliğ (“Seri: V, No: 135 sayılı
Tebliğ”) uygun olarak sermayelerini tanımlamakta ve yönetmektedir. Söz konusu Tebliğ’e göre aracı
kurumların öz sermayesi, Tebliğ Seri: V No: 34’te getirilen değerleme hükümleri çerçevesinde, değerleme
günü itibarıyla hazırlanmış finansal durum tablolarında yer alan ve aracı kurumun net aktif toplamının
ortaklık tarafından karşılanan kısmını ifade eden tutarların yer aldığı grubu oluşturur.
Tebliğ Seri: V No: 34’ün 4’üncü maddesine göre aracı kurumların sermaye yeterliliği tabanı, Tebliğ Seri:
V No: 34’ün 3’üncü maddesi uyarınca hesaplanan öz sermayelerinden Maddi ve maddi olmayan duran
varlıkların net tutarı, borsalarda ve teşkilatlanmış diğer piyasalarda işlem görenler hariç olmak üzere,
değer düşüklüğü karşılığı ve sermaye taahhütleri düşüldükten sonra kalan finansal duran varlıklar ve diğer
duran varlıklar ile müşteri sıfatı ile olsa dahi, personelden, ortaklardan, iştiraklerden, bağlı ortaklıklardan
ve sermaye, yönetim ve denetim açısından doğrudan veya dolaylı olarak ilişkili bulunulan kişi ve
kurumlardan olan teminatsız alacaklar ile bu kişi ve kurumlar tarafından ihraç edilmiş ve borsalarda ve
teşkilatlanmış diğer piyasalarda işlem görmeyen sermaye piyasası araçları tutarlarının indirilmesi suretiyle
bulunan tutarı ifade eder.
Tebliğ Seri: V No: 34’ün 8’inci maddesine göre aracı kurumların sermaye yeterliliği tabanları, sahip
oldukları yetki belgelerine tekabül eden asgari öz sermayeleri, Tebliğ Seri: V No: 34’de anılan risk
karşılıkları ve değerleme gününden önceki son üç ayda oluşan faaliyet giderleri, kalemlerinin herhangi
birinden az olamaz.
Şirket, 30 Haziran 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla ilgili sermaye yeterlilikleri gerekliliklerini
yerine getirmektedir.
14
Raporlama döneminden sonra çıkan hususlar
Bulunmamaktadır.
17