Günlük Bülten Endeks ve Hacim (mn TL) 109.781 111.000 108.000 108.545 106.147 106.525 107.154 105.000 102.000 5.041 4.749 4.707 4.952 5.459 5.600 5.400 5.200 5.000 4.800 4.600 4.400 4.200 01.Ağu 02.Ağu 03.Ağu 04.Ağu07.Ağu Hacim (mn TL) BIST100 Haftalık Ajanda 8 Ağustos 2017 Piyasa Beklentisi Güne alıcılı bir başlangıç sonrası seyrini devam ettiren endekste kapanışa doğru bir volatilite yaşansa da günü %1.14 değer kazanımıyla 109.781 seviyesinden kapattı ve tarihi rekoruyla beraber kapanış rekorunu da yeniledi. Haftaya alıcılı başlayan endekste Bankacılık ve sanayi endekslerindeki etki dengeli bir şekilde gerçekleşirken, hacim tarafı BIST-100 için 5,4 mlr TL ile oldukça güçlü bir seviyeye işaret etti. Kuzey Kore-ABD gerginliğinin tüm hızıyla sürdüğü Asya tarafında, Kuzey Kore Dışişleri Bakanı, ASEAN toplantısındaki konuşmasını iptal ederek yaptığı açıklamada, Kore yarımadasındaki gerginlikten ABD’yi sorumlu tutarak, nükleer silahları ABD hariç hiçbir ülkeye karşı kullanmayı amaçlamadıklarını ifade etti. Sabah saatlerinde gelen Çin dış ticaret verileri, Temmuz ayında zayıflamaya işaret etti. Dolar bazında bakıldığında Temmuz’da %7,2 büyüme gösteren ancak ivme kaybeden ihracata ek olarak %11 artış gösteren ithalat (Haziran’da %17,2 büyümüştü) dış ticaret dengesindeki bozulmayı tetikledi. İhracat’tan daha az ivme kaybeden ithalat verisi ile beraber 46.7 mlr USD seviyesinde gerçekleşen bir dış ticaret fazlası dikkat çekti. Bazı yorumlar halen ithalat ve ihracatın güçlü olduğuna işaret ederken, yavaşlamanın devamı durumunda risklerin güçlenebileceği şeklinde yorumlar da yapılıyor. Fed cephesinden oy hakkı bulunan üye konumundaki Kashkari’nin yaptığı güvercin açıklamalar ise USD tarafında ciddi bir etki yaratmamış görünüyor. Yeni günün gündemi ise yurtiçinde Sanayi Üretimi ile başlıyor. Bir önceki yılın aynı dönemine göre %3,4 büyümesi beklenen sanayi üretimine dair kurum beklentimiz, takvim etkisinden arındırılmış şekilde %5,5’lik büyüme olacağı yönündedir. Bu veri dışında 2Ç17 finansalları gelmeye devam ediyor. ABD’de ise JOLTS iş imkanları ve NFIB iş dünyası iyimserlik endeksi gibi istihdam piyasasına dair göstergeler izlenecek. Yurtiçi siyasi gündemde önemli bir veri bulunmazken, Güney Afrika’da saat 15:00’da Başkan Zuma’nın güven oylaması yapılacak. Beklentiler, Zuma’nın partisinden fireler olmasına karşın oylamadan güvenoyu alacağı yönünde oluşuyor. Küresel risklerin azalmasına rağmen, kur tarafındaki hareketler risk iştahının canlı olmadığına işaret ediyor. VIX’de yeniden 10 seviyelerinin altı görünürken, 5 yıllık Türkiye CDS’leri de 168 seviyesine kadar çekilmiş durumdadır. TL tarafındaki hareket, diğer gelişmekte olan ülke para birimleriyle ortak hareket ederken, Rand’daki değer kazanımının Zuma oylaması öncesinde zayıflama göstermesi, TL açısından hafif de olsa olumludur. Petrol fiyatları, OPEC toplantısı sürecinde sakin seyrederken, aştın fiyatları ise yeniden $1.260 seviyelerine yükselerek bu noktalarda tutunmaya çalışıyor. Asya borsalarında karışık hareketler ve ABD vadelilerindeki yatay seyrin yanı sıra Avrupa borsalarında aşağı yönlü açılışlar bekleniyor. Güne yatay başlamasını beklediğimiz endekste 109.000-110.000 bandını gün içi destek direnç seviyeleri olarak takip edeceğiz. Açılış sonrasında etkili olabilecek gün içi geri çekilmelerde 109.000 desteğinin üzerinde tutunma çabası görebiliriz. Bu beklentimiz paralelinden gün içi açılacak pozisyonların 109.000’in korunmasını uygun buluyoruz. Olası geri çekilmelerde ise 108.600 ve 108.200 seviyeleri gün içi alt destekler olarak takip edilebilir. Endekste 110.000 direncinin geçilmesi durumunda ise 111.000 seviyesi üst direnç olarak hedef alınabilir. En Çok Yükselen Hisseler Hisse Kapanış Değ. (%) Hacim (TL) IHLGM 1,92 20,0% 107.046.337 YGYO 1,06 19,1% 29.404.552 TIRE IHLAS 2,12 0,60 14,0% 11,1% 95.870.427 54.025.299 ULUUN 4,62 11,1% 14.431.732 Kapanış Değ. (%) İç piyasalarda etkili olan pozitif seyrin yansıması olarak yükseliş trendini koruyan Ağustos Vadeli sözleşme günü %1.28 oranında değer kazanımı ile 136.325 seviyesinden kapandı. Güne yatay başlamasını beklediğimiz sözleşmede 135.950 seviyesinin ara destek olarak takip edeceğiz. Açılış sonrasında bu desteğin üzerinde kalınamaması halinde ise kısa vade de daha önemli destek olarak gördüğümüz 134.900’e kadar geri çekilme görebiliriz. 136.500 ve 137.000 seviyeleri ise gün içi direnç konumunda olacaktır. En Çok Düşen Hisseler Hisse VIOP-Endeks 30 Sözleşmesi: Hacim (TL) PRKAB GRNYO 2,69 0,81 -9,1% -4,7% 6.171.524 12.429.246 TUCLK KUYAS 3,91 4,30 -3,0% -2,3% 24.940.465 642.000 EUKYO 1,29 -2,3% 1.581.956 Bugün Açıklanacak Önemli Veriler 10:00 Türkiye Sanayi Üretimi – Aylık Haz. (Bekl: %0,4) 10:00 Türkiye Sanayi Üretimi – Yıllık Haz. (Bekl: %3,6) 10:00 Türkiye Perakende Satışlar – Aylık Haz. (Önck: %0,3) 10:00 Türkiye Perakende Satışlar – Yıllık Haz. (Önck: %1,2) 13:00 ABD NFIB İş Dünyası İym. End. Tem. (Bekl: 103,8) 15:00 Güney Afrika Başkan Zuma’nın güvenoylaması. 17:00 ABD JOLTS İş İmkanları Haz. (Önck: 5,67 mn) Türkiye AEFES, BIZIM ve EREGL 2Ç17 finansalları bekleniyor. 8 Ağustos 2017 Uzun Vadeli Model Portföy Önerimiz GÜNCELLENMİŞ MODEL PORTFÖY* - Araştırma Hisse AKSEN BIMAS BOLUC GARAN HLGYO KORDS TOASO YKBNK Kapanış 4,11 70,45 5,77 10,82 1,12 7,96 32,42 4,59 Önc. Gün K. 4,04 69,90 5,73 10,63 1,11 8,01 31,38 4,55 Değ. (%) Hedef 1,73% 0,79% 0,70% 1,8% 0,90% -0,62% 3,31% 0,88% 4,85 70,00 7,70 11,25 1,50 10,00 33,00 5,20 Getiri Potans.(%) 18,0% -0,6% 33,4% 4,0% 33,9% 25,6% 1,8% 13,3% * Model portföyümüzde yer alan şirketler, uzun vadeli temel analiz performansları dikkate alınarak seçilmiştir. Yatırım kararları bu perspektife göre değerlendirilmelidir. 8 Ağustos 2017 Yatırım Finansman Menkul Değerler Meclis-i Mebusan Cad. 81 Fındıklı 34427 Beyoğlu/İstanbul Tel: +90 (212) 317 69 00 Faks: +90 (212) 282 15 50 - 51 UYARI NOTU: Bu e-posta mesajı ve ekleri gönderildiği kişi ya da kuruma özeldir ve gizlidir. Hiçbir şekilde üçüncü kişilere açıklanamaz ya da yayınlanamaz. Yetkili alıcılardan biri değilseniz, bu mesajın herhangi bir şekilde ifşa edilmesi, kullanılması, kopyalanması, yayılması veya mesajda yer alan hususlarla ilgili olarak herhangi bir işlem yapılmasının kesinlikle yasak olduğunu bildiririz. Eğer mesajın alıcısı veya alıcısına iletmekten sorumlu kişi değilseniz lütfen mesajı sisteminizden siliniz ve göndereni uyarınız. Gönderen ve Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş., bu mesajın içerdiği bilgilerin doğruluğu, güncelliği ve eksiksiz olduğu konusunda bir garanti vermemektedir, içerik Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş. tarafından her zaman değiştirilebilir. Bu e-posta yer alan bilgiler “Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş.” tarafından genel bilgilendirme amacı ile her türlü veri, yorum ve değerlendirmeler hazırlandığı tarih itibariyle mevcut piyasa koşulları ve güvenilirliğine inanılan kaynaklara dayanılarak hazırlanmıştır. Bu kaynakların kullanılması nedeni ile ortaya çıkabilecek hatalardan Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş sorumlu değildir. Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan ve hiçbir şekilde yönlendirici nitelikte olmayan içerik, yorum ve tavsiyeler ise genel nitelikte olup, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Bu e-posta içeriğinde yer alan çeşitli bilgi ve görüşlere dayanılarak yapılacak ileriye dönük yatırımlar ve ticari işlemlerin sonuçlarından ya da ortaya çıkabilecek zararlardan Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş. sorumlu tutulamaz. Mesajın içeriğinden, iletilmesinden, alınmasından, saklanmasından, gizliliğinin korunamamasından, virüs içermesinden ve sisteminizde yaratabileceği zararlardan Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş. sorumlu tutulamaz. Yatırım Finansman bu mesajın içeriği ve ekleri ile ilgili olarak hukuki açıdan herhangi bir sorumluluk kabul etmemektedir. Teşekkür ederiz. Levent Durusoy Koordinatör levent.durusoy@yf.com.tr +90 (212) 334 98 33 Müdür Ekonomist akif.dasiran@yf.com.tr hilmi.yavas@yf.com.tr +90 (212) 334 98 39 +90 (212) 334 98 37 goksel.tekiner@yf.com.tr ozan.sayin@yf.com.tr kamer.kulek@yf.com.tr +90 (212) 334 98 44 +90 (212) 334 98 70 +90 (212) 334 98 47 pervin.bakankus@yf.com.tr +90 (212) 334 98 61 Araştırma Bölümü Mehmet Akif Daşıran Hilmi Yavaş Yatırım Danışmanlığı Birimi Göksel Tekiner Kemal Ozan Sayın Kamer Külek MüdürYrd. Yönetmen Yrd. Uzman Kurumsal Finansman Bölümü Pervin Bakankuş Hizmet Noktalarımız Genel Müdürlük Antalya Bakırköy Caddebostan Samsun Müdür +90 (212) 317 69 00 +90 (242) 243 02 01 +90 (212) 543 05 04 +90 (216) 302 88 00 +90 (362) 431 46 71 Merkez Ankara Bursa İzmir Ulus +90 (212) 334 98 00 +90 (312) 417 30 46 +90 (224) 224 47 47 +90 (232) 441 80 72 +90 (212) 263 00 24